WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

   Добро пожаловать!

Pages:     | 1 |   ...   | 19 | 20 || 22 | 23 |   ...   | 45 |

С экономической точки зрения такое решениеможет иметь далеко идущие последствия. Фактически оно означает, чтоорганизация может (если это прямо не запрещено в соответствующем Законе)распорядиться своими акциями также как принадлежащим ей другимимуществом. Федеральный закон от 31 июля 1998 года № 141-фз ограничилвозможность списания убытков от операций с ценными бумагами - только науменьшение доходов от операций с ценными бумагами, что несколько сократиловозможности применения такого канала налоговых уклонений как спекуляцияна собственных акциях с привлечением оффшорных компаний.

Вместе с тем подход Верховного Судаоткрывает возможности для осуществления инвестиций собственными акциями, чтоможет привести к созданию цепочки юридических лиц, уставный капитал которыхсоздается путем последовательных инвестиций выкупленных собственных акций вуставные капиталы вновь воздаваемых организаций.

Кроме того, следует иметь в виду, чтопризнание операций с собственными акциями обычными финансовыми вложениями, даетвозможность с выходом федеральных законов №141-фз от 31 июля 1998 года и №192-фз от 29 декабря 1998 года относить убытки от таких операций на уменьшениеналогооблагаемой прибыли, что может создать дополнительный канал налоговыхуклонений по уплате работодателями обязательных платежей в государственныевнебюджетные фонды в связи с занижением официальной заработной платы ифактической выплатой ее в форме доходов по операциям с имуществом (акциямиорганизации).

Вопрос об учете для целей налогообложениясобственных акций важен еще и с точки зрения законодательства о народных предприятиях.

В соответствии с законодательствомРоссийской Федерации некоторые акционерные общества имеют статус "народныхпредприятий" и действуют на основании специального федерального закона об этихакционерных обществах (народных предприятиях).

Владельцами основного пакета акций народныхпредприятий являются их работники. Законом предусмотрен выкуп народнымпредприятием своих акций при увольнении работников. Выкупленные акции могутбыть направлены на оплату труда оставшихся работников. В целяхформирования инвестиционных ресурсов уставный капитал организации можетувеличиваться и на сумму его увеличения исходя из трудового вклада каждогосотрудника им выдаются дополнительно эмитируемые акции народногопредприятия.

В последнее время Ассоциация народныхпредприятий активно ставит вопрос о необходимости предоставления налоговыхльгот по операциям с собственными акциями. Предлагается приравнятьежегодную дополнительную эмиссию акций народного предприятия к эмиссии акций,проводимой в связи с переоценкой основных фондов по решению ПравительстваРоссийской Федерации.

Напомним, что переоценка основных фондовпроводилась в Российской Федерации по решению Правительства с целью доведениячислящихся на балансе основных фондов до их рыночной оценки. При этом вбалансе организации прирост стоимости активов корреспондировал с добавочнымкапиталом, что давало возможность для введения налоговой льготы, посколькутакая операция не отражала прироста стоимости активов, а была техническойправкой, носила разовый характер, хотя и была осуществлена в несколькоэтапов.

Приравняв эмиссию акций народногопредприятия к эмиссии акций, осуществляемую по решению Правительства,представители Ассоциации по существу предлагают капитализировать средства,которые должны быть выплачены в качестве заработной платы. В случае, еслитакие предложения будут поддержаны Федеральным Собранием Российской Федерации,следует признать выдачу таких акций как фактическую выплату заработной платыимуществом с одновременным начислением подоходного налога и отчислениями вгосударственные внебюджетные фонды.

В соответствии с международной практикойвыкуп собственных акций осуществляется за счет капитала организации, которыйформируется из вкладов (взносов) акционеров (участников, учредителей),прибыли организации текущего года после налогообложения, прибыли посленалогообложения, направленной в предыдущих периодах в резервы и фондыорганизации.

Полагаем, что в любом случае приобретение(выкуп) собственных акций акционерных обществ - народных предприятий не можетрассматриваться ни как затраты по текущим хозяйственным операциям, ни какфинансовые вложения и тем более не может осуществляться из прибыли доналогообложения, поскольку в этом случае на выкуп фактически будут направленысредства бюджета (уменьшены налоги).

Учитывая, что народные предприятия являютсяодним из видов акционерных обществ, полагаем также, что к ним должныприменяться общие подходы, предусмотренные Налоговым кодексом в отношениидругих таких организаций.

В связи с этим проектом Налогового кодексаРоссийской Федерации (доработанным в рамках рабочей группы ко второмучтению) предусмотрено, что затраты по приобретению (выкупу) организациейсобственных акций (долей, паев) не подлежат вычету при определении налоговойбазы, как затраты не являющиеся затратами по производству и реализации товаров(работ, услуг) и (или) не являющиеся затратами для целей извлеченияналогооблагаемого дохода (прибыли).

Одновременно статьей 284 (пункт 14)указанного проекта определено, что не включается в состав доходов, подлежащихналогообложению, разница между номинальной стоимостью и ценойфактического приобретения организацией собственных акций (долей, паев) привыкупе их у владельцев.

Согласно статье 312 проекта Кодексапри увеличении уставного (складочного) капитала (фонда) организаций в связи спереоценкой основных фондов по решению Правительства Российской Федерации,увеличением размера уставного капитала за счет капитализации прибыли,оставшейся в распоряжении организации после уплаты налога на доход (прибыль),доходы в форме безвозмездно полученных акций могут быть учтены при формированииналоговой базы в том налоговом периоде, в котором осуществлена реализация такихакций (долей, паев) их владельцами.

Указанные правила будут применяться и вотношении распределения акций между работниками организаций, действующих наосновании законодательства Российской Федерации об акционерных обществахработников (народных предприятий), только в этом случае распределение будетпроизводить не пропорционально долям участия в капитале, а пропорциональносуммам их оплаты труда за налоговый период.

Если акционер - владелец акций (долей,паев), полученных при увеличении уставного капитала организаций, совершаетоперации с такими акциями (долями, паями), то при определении налоговой базы потаким операциям следует принимать разницу между рыночной ценой акции (доли,пая) и оплаченной стоимостью этой акции (доли, пая).

При этом величина оплаченной стоимости акций(долей, паев), приобретаемых при увеличении размера уставного капитала за счетприбыли, оставшейся в распоряжении организации после уплаты налога, в целяхКодекса определяется как если бы сумма такой капитализируемой прибыли былараспределена между акционерами (участниками) и внесена в качестве вкладов вуставный капитал этой организации.

Следует иметь ввиду, что поскольку проектомКодекса ставка налога на доходы в виде дивидендов установлена в размере 0,дискриминации акционеров - работников народных предприятий в связи снеобходимостью уплачивать дополнительный налог с сумм акций, получаемых воплату труда, не происходит.

Такой порядок, по нашему мнению, не ущемляетинтересы народных предприятий по сравнению с другими акционерными обществами,поскольку устанавливает единый подход и равную налоговую нагрузку на доходывсех организаций и на заработную плату работников всех организаций независимоот форм собственности.

Схема определения налогооблагаемых доходовпо операциям с собственными акциями в Налоговом кодексе может бытьпроиллюстрирована на следующем примере. Предприятие выкупает собственны акцииноминальной стоимостью 100 рублей. В случаях «а» и «б» ценаприобретения ниже номинала, при этом с случае «а» цена реализации также ниженоминала, а в случае «б» - цена реализации выше номинала. В случае «в» ицена приобретения, и цена реализации - выше номинала.

Цена приобретение

Цена реализации

Не включается в налогооблагаемуюбазу

Включатся в налогооблагаемуюбазу

Налогооблагаемая база

Номинальная стоимостьценной бумаги 100

Ситуация 1

80

90

20

(100-80)

10

(90-80)

0

(90<100)

Ситуация 2

90

120

10

(100-90)

30

(120-90)

20

(120>100)

Ситуация 3

110

120

-

10

(120-110)

10

5.4. О налогообложенииопераций и результатов по срочным сделкам

Доход иубыток по опционным, фьючерсным и форвардным контрактам, заключенныморганизациями в целях уменьшения риска изменения цены базисного актива вбухгалтерском учете рассматриваются как результаты от внереализационныхопераций, колебания вариационной маржи учитываются за балансоморганизаций. В балансе отражаются результаты расчетов.

Федеральнымзаконом от 31 июля 1998 года № 141-фз "О внесении дополнений в статью 2 ЗаконаРоссийской Федерации "О налоге на прибыль предприятий и организаций"определено, что по операциям с биржевыми фьючерсами и опционными контрактами,заключенными в целях уменьшения риска изменения рыночной цены предмета сделки(базисного актива) в период торговли этими контрактами, доходы от купли-продажифьючерсного или опционного контракта либо осуществления расчетов по нимувеличивают, а убытки уменьшают налогооблагаемую базу по операциям с базиснымактивом.

Порядокрегистрации на бирже операции с биржевыми фьючерсными и опционнымиконтрактами, приобретаемыми в целях уменьшения рисков изменения ценыбазисного актива должен быть определен федеральным органомисполнительной власти, осуществляющим регулирование операций с фьючерсными иопционными контрактами. В случае, когда базисным активом являются ценныебумаги порядок в соответствии с заявлением ГАК и ФКЦБ от 11 июля1998 г. должен быть установлен Государственным антимонопольнымкомитетом совместно с Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг. Впредь доутверждения такого порядка соответствующими органами убытки,полученные от купли-продажи фьючерсных и опционных контрактов, заключенных вцелях уменьшения ценовых рисков, могут быть отнесены на уменьшение прибыли впределах доходов от купли-продажи указанных фьючерсных и опционных контрактов.

Убытки откупли-продажи фьючерсных и опционных контрактов, заключенных не в целяхуменьшения ценовых рисков, могут быть отнесены на уменьшение прибыли только впределах доходов от купли-продажи указанных фьючерсных и опционных контрактовза отчетный период.

Вуказанном порядке не нашли отражения форвардные контракты как не относящиеся кбиржевым. В связи с тем, что форвардные контракты не обращаются наорганизованном рынке налогооблагаемая база не подлежит уменьшению на суммуубытков по этим контрактам.

Пример. 1

3 июля компания заключила договор напоставку по импорту оборудования. Поставка должна произойти 2октября. Оплата при поставке в долларах США.

Стоимость оборудования 250 тыс.долларов

Курс доллара 3 марта 1998 года - 6рублей.

Стоимость сделки

250 000* 6.0=1.5 млн.рублей

Для защиты от риска понижениякурса рубля компания 3 июля приобретает 10 фьючерсов по 25 тыс. долларов споставкой 2 октября по курсу 6. рублей за доллар

Итого расходует 10 * 25 000 * 6.0= 1.5млн.руб.

2 октября компания завершает срочнуюсделку.

Ситуация 1. За отчетныйпериод курс рубля снизился

Товарнаяпозиция

Пояснения

Валютнаяпозиция

Пояснения

3 июля

курс 6 руб, за доллар

(+1500)

Цена оборудования покурсу на 3 июля

(250*6)

-1500

купили 10 фьючерсовна 25 тыс, долл,

(25 *6*10)

2 октября

курс 15 руб, за долл,

-3750

*

Ценаоборудования по курсу на 2 октября

(250* 15.0= 3750)

+3750

Выручка от операции сфьючерсами

Компания получает по 10 фьючерсам доллары ипродает доллары по рыночному курсу за 15 рублей

(+ 25

*15.0=3750)

Закрытиепозиции

(- 2250)

Убыток

+ 2250

*

Прибыль

(относится на базовый актив)

Затраты поприобретению основных средств

-1500

Приходуются на баланс2 октября по цене приобретения (данные отмечены *):

(-3750

+2250)

Налогооблагаемаябаза

0

Доход по валютнойпозиции не перекрыл осуществленных затрат

Ситуация 2. За отчетный период курс рубля возрос

Pages:     | 1 |   ...   | 19 | 20 || 22 | 23 |   ...   | 45 |



© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.