WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

   Добро пожаловать!

Pages:     || 2 | 3 | 4 | 5 |
ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ АЛТАЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ФАКУЛЬТЕТ КАФЕДРА АНТИКРИЗИСНОГО УПРАВЛЕНИЯ, ОЦЕНКИ БИЗНЕСА И ИННОВАЦИЙ Диагностика кризисного состояния предприятия Издательство Алтайского государственного университета Барнаул 2006 Составители: канд. экон. наук, доцент А.А. Бежовец, канд. экон. наук, доцент О.И. Линючева Рецензент: канд. экон. наук, профессор О.Н. Соколова Учебно-методическое пособие для студентов очной и заочной форм обучения по специальности 35.10.00 «Антикризисное управление».

План УМД 2006 г., п. К Подписано в печать 13.10.2006.

Формат 60х90/16 Бумага для множительных аппаратов.

Печать офсетная. Усл. печ. л. 2,5.

Тираж 50 экз. Заказ Отпечатано на экономическом факультете:

656049, Барнаул, пр. Социалистический, 68 2 1. Цели и задачи учебной дисциплины и ее место в учебном процессе В настоящее время управление предприятием происходит при неблагоприятных условиях, вызванных как внешними макроэкономическими, отраслевыми, социально-политическими факторами, так и факторами внутрифирменной среды. Причины, которые провоцируют неблагоприятные изменения позиции предприятия, могут быть разными и их может быть множество, однако результаты их воздействия во многом схожи. Симптомы воздействия неблагоприятных явлений, как правило, одни и те же: снижение ликвидности, потеря прибыльности, финансовой устойчивости, рост издержек, уменьшение доли рынка, падение конкурентного статуса и т.д. Вследствие тесной связи между факторами, определяющими экономическое благополучие предприятия, ухудшение одного из показателей функционирования предприятия влечет за собой немедленное отрицательное изменение множества других, результатом чего является немедленное лавинообразное падение позиций предприятия, снижение уровня его прибыльности на рынке. Это ситуация, сопровождающаяся последовательным ослаблением признаков конкурентного преимущества предприятия.

Цель учебной дисциплины «Диагностика кризисного состояния предприятия» – дать комплекс экономических знаний и практических навыков студентам экономического факультета о методах и приемах диагностики кризисного состояния предприятия по данным его отчетности.

В ходе изучения дисциплины ставятся задачи: уметь формировать информационную базу для анализа по данным оперативной бухгалтерской отчетности; уметь применять на практике показатели диагностики банкротства и делать аналитические выводы при оценке динамики этих показателей; уметь проводить экспресс-диагностику финансового состояния предприятия, знать и уметь рассчитывать нормативные критерии неплатежеспособности; иметь представление о современных подходах российских и западных экономистов к диагностике несостоятельности; знать внутренние и внешние факторы, влияющие на несостоятельность и повышение конкурентных преимуществ предприятия и его финансовое оздоровление; разрабатывать мероприятия по финансовому оздоровлению; знать методы внутрифирменного экономического анализа; уметь делать правильные аналитические выводы о глубине финансового кризиса исследуемого предприятия; определять внутренние резервы улучшения финансово-экономического состояния предприятия.

Курс «Диагностика кризисного состояния предприятия» входит в цикл специальных дисциплин. Он теснейшим образом связан с другими дисциплинами экономической подготовки. Для более глубокого осмысления проблематики диагностики кризисного состояния предприятия необходимо иметь знания в области бухгалтерского учета, аудита, основ менеджмента, антикризисного управления, маркетинга, стратегического менеджмента.

Подготовка специалиста в области антикризисного управления предполагает освоение комплекса знаний, помогающих видеть его проблемы в различных ракурсах и сочетаниях.

2. Структура, содержание дисциплины и распределение учебного времени по видам занятий Количество часов по видам занятий Название темы всего лекции практики 1 Понятие и характеристики кризисного 1,5 1 0,состояния предприятия 2 Диагностика в системе антикризисного 1,5 1 0,управления 3 Экспресс-диагностика финансового со3 2 стояния предприятия 4 Методы прогнозирования банкротства 5,5 4 1,5 Методы рейтинговой оценки финансово3,5 2 1,экономического состояния предприятия 6 Комплексный подход к диагностике 1,5 1 0,кризисного состояния 7 Стратегическая диагностика 1,5 1 0, Итого 18 12 Тема 1. Понятие и характеристики кризисного состояния предприятия Понятие кризиса на предприятии. Кризис с позиций общей теории систем. Классификация кризисов. Антикризисное управление по фазам развития предприятия. Жизненный цикл организации и определение стадий развития кризиса в фазе спада. Кризисные «ямы» на различных стадиях изменения конкурентного преимущества предприятия. Понятие кризисной ситуации.

Риск и неопределенность как основа возникновения кризисной ситуации на предприятии. Факторы, симптомы и причины возникновения кризисной ситуации в деятельности предприятия. Классификация факторов внешней и внутренней среды предприятия. Основные причины кризисного состояния российских предприятий. Факторы, влияющие на внутреннюю, внешнюю, общую и финансовую устойчивость. Выбор показателей деятельности предприятия. Формирование признакового пространства по финансовым показателям. Показатели, диагностирующие основные организационные, функциональные подсистемы предприятия.

Тема 2. Диагностика в системе антикризисного управления Процесс антикризисного управления предприятием. Роль и место диагностики в антикризисном управлении. Характеристика диагностики как процесса. Формирование информационной базы для диагностирования. Определение контрольных цифр, характеризующих стратегическое состояние предприятия. Анализ финансового состояния предприятия на фиксированную дату. Анализ технико-экономического состояния предприятия. Прогнозирование ожидаемых тенденций развития предприятия в сложившихся условиях.

Основные виды и направления диагностики. Основные цели, функциональные ключевые блоки и этапы экспресс-диагностики. Комплексная диагностика состояния управления и бизнес-процессов на предприятии. Системная диагностика.

Тема 3. Экспресс-диагностика финансового состояния предприятия Диагностика структуры баланса. Абсолютная устойчивость, нормальная устойчивость, предкризисная (минимальная устойчивость), кризисное финансовое состояние. Диагностика состава обязательств и активов предприятия.

Классификация заемных средств предприятия. Оборотные средства по месту их размещения. Деление внеоборотных активов по статьям баланса. Подходы для проведения диагностики и отнесения кризисных предприятий к различным стадиям кризиса. Степень платежеспособности по текущим обязательствам. Коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами.

Коэффициент быстрой ликвидности. Коэффициент абсолютной ликвидности.

Рентабельность оборотных активов. Рентабельность продаж. Коэффициент оборотных средств в расчетах. Коэффициент автономии. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами. Доля денежных средств в выручке.

Тема 4. Методы прогнозирования банкротства Абсолютные и относительные показатели финансового анализа. Метод дискриминантного анализа. Процесс построения модели прогнозирования вероятности банкротства предприятия с использованием метода дискриминантного анализа. Прогнозированные модели несостоятельности, основанные на методе коэффициентов Э. Альтмана, Р. Таффлера, Г. Тишоу, Р. Лиса, Дюпона, Фулмера, Спрингейта, Р. Сайфулина, Г. Кадыкова, О. Зайцевой, М. Федотовой и др. Система показателей финансового состояния для диагностики банкротства У. Бивера. Метод нечетких множеств. Метод балльной оценки в прогнозировании банкротства. Качественный подход к диагностике банкротства. Метод нейронных сетей.

Тема 5. Методы рейтинговой оценки финансово-экономического состояния предприятия Методика рейтинговой оценки, основанная на использовании коэффициентов ликвидности и коэффициента финансовой независимости. Рейтинговая оценка финансово-экономического состояния с использованием коэффициентов ликвидности, финансовой устойчивости, рентабельности и «золотого правила экономики предприятия».

Тема 6. Комплексный подход к диагностике кризисного состояния Анализ состояния производства и реализации продукции. Анализ состава и структуры выпускаемой продукции. Анализ конкурентоспособности продукции, оценка емкости рынка и доли предприятия на рынке. Оценка производственного потенциала предприятия. Показатели обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами и их использование. Анализ состояния и использования внеоборотных активов. Анализ состояния и движения основных средств предприятия. Анализ стоимости и структуры оборотных активов. Внешние и внутренние факторы, влияющие на оборачиваемость. Показатели оборачиваемости оборотных активов.

Тема 7. Стратегическая диагностика Стратегическая концепция развития предприятия. Стратегические возможности, альтернативы и решения. Ситуационный анализ. Ситуации нормальные и экстраординарные. Концепция инновационного и маркетингового подходов. Диагностика проблемной ситуации, построения дерева целей, проблем и решений. Формирование миссии и целей предприятия. Внутрифирменный стратегический анализ. Анализ стратегической позиции, основных компетенций и ключевых факторов успеха. Организационная диагностика.

Стратегическая диагностика внешнего окружения предприятия: анализ макроокружения, конкурентной, социально-экономической, политической и инновационной ситуации. Выявление зон синергии. Диагностика стратегий.

Приложение к теме Варианты проведения экспресс-диагностики финансового состояния предприятия Результативность финансово-хозяйственной деятельности предприятия в отчетный период может оцениваться по различным направлениям и в качестве инструментария для диагностики могут быть использованы различные показатели его деятельности, ориентированные в основном на использовании бухгалтерской отчетности и данных бухгалтерского учета.

1. Экспресс-диагностика баланса и основных направлений деятельности предприятия Экспресс-диагностика начинается с диагностики структуры баланса.

Согласно действующим нормативным документам баланс составляется в оценке нетто. Итог баланса дает ориентировочную оценку суммы средств, находящихся в распоряжении предприятия. Эта оценка является учетной и не отражает реальной суммы денежных средств, которую можно выручить за имущество, например в случае ликвидации предприятия. Как правило, «цена» активов определяется рыночной конъюнктурой и может отклоняться в любую сторону от учетной, особенно в период инфляции.

Анализ активов, обязательств и капитала организации проводится по балансу (форма №1) с помощью одного из следующих способов:

• анализа непосредственно по балансу без предварительного изменения состава балансовых статей;

• формирования уплотненного сравнительного аналитического баланса путем агрегирования некоторых однородных по составу элементов балансовых статей;

• дополнительной корректировки баланса на индекс инфляции с последующим агрегированием статей в необходимых аналитических разрезах.

Анализировать финансовое состояние по балансу довольно трудно и неэффективно из-за слишком большого количества оценочных показателей, не позволяющих выделить главные тенденции финансового состояния предприятия. Поэтому рекомендуется исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия при помощи сравнительного аналитического баланса, который получается из исходного баланса путем уплотнения отдельных статей и дополнения его показателями структуры, а так же расчетами динамики.

Из сравнительного аналитического баланса можно получить следующие характеристики финансового состояния предприятия:

1) общая стоимость имущества предприятия, равная сумме первого и второго разделов баланса (стр. 190 + стр. 290);

2) стоимость иммобилизованных (т.е. внеоборотных) средств (активов) или недвижимого имущества, равная итогу раздела I баланса (стр. 290);

3) стоимость мобильных (оборотных) средств, равная итогу раздела II баланса (стр. 290);

4) стоимость материальных оборотных средств (стр. 210 + стр. 220);

5) величина собственного капитала предприятия, равная итогу III раздела баланса (стр. 490);

6) величина заемного капитала, равная сумме итогов разделов IV и V баланса (стр. 590 + стр. 690);

7) величина собственных средств в обороте, равная разности итогов разделов III и I баланса (стр. 490 – стр. 190);

8) рабочий капитал, равный разности между оборотными активами и текущими обязательствами (итог раздела II, стр. 290 – итог раздела II, стр. 690).

Анализируя сравнительный баланс, необходимо обратить внимание на:

• изменение удельного веса величины собственного оборотного капитала в стоимости имущества;

• отношение темпов роста собственного и заемного капитала;

• отношение дебиторской и кредиторской задолженности.

В общих чертах признаками хорошего баланса являются следующие факторы:

1) валюта баланса в конце отчетного года увеличилась по сравнению с началом;

2) темпы прироста (в %) оборотных активов выше, чем темпы прироста внеоборотных активов;

3) собственный капитал предприятия превышает заемный и темпы роста его выше, чем темпы роста заемного капитала;

4) темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженности примерно одинаковы;

5) доля собственных оборотных средств в оборотных активах превышает 10% ;

6) в балансе отсутствует статья «непокрытый убыток».

Помимо анализа сравнительного аналитического баланса диагностика может быть проведена по различным направлениям деятельности предприятия. По каждому направлению выбираются наиболее характерные из общей совокупности и наиболее существенные, сравнительно несложные в исчислении показатели и отслеживается их динамика. Один из вариантов отбора аналитических показателей для определения экономического потенциала и оценки результатов деятельности предприятия приведен в таблице 1.2.

Таблица 1.Совокупность аналитических показателей для экспресс-анализа Направление Показатель (процедура) анализа 1.ОЦЕНКА ЭКОНОМИЧЕСКОГО ПОТЕНЦИАЛА СУБЪЕКТА ХОЗЯЙСТВОВАНИЯ 1.1. Оценка имущественного по- 1. Величина основных средств и их доля в общей сумложения ме активов; 2. Коэффициент износа основных средств;

3. Общая сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия 1.2. Оценка финансового поло- 1. Величина собственных средств и их доля в общей жения сумме источников; 2. Коэффициент покрытия (общий);

3. Доля собственных оборотных средств в общей их сумме; 4. Доля долгосрочных заемных средств в общей сумме источников; 5. Коэффициент покрытия запасов 1.3. Наличие «больных» статей в 1. Убытки; 2. Ссуды и займы, не погашенные в срок;

Pages:     || 2 | 3 | 4 | 5 |



© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.