WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

   Добро пожаловать!

Pages:     || 2 | 3 | 4 |
Аналитика и прогноз Оптимальный пОтребительский выбОр в услОвиях пОследОвательнОгО пОиска* Сергей Малахов Введение доктор экономики, Университет Пьера Мендеса Франса, данной статье представлена (Гренобль, Франция) статическая модель последоваВтельного оптимального поиска товаров по выгодной цене, в которой равенство предельных затрат поиска его предельной выгоде обеспечивает максимизацию полезности и максимизацию денежного резерва для будущих покупок. Несмотря на свою алгебраическую простоту, модель отражает многие важные положения и выводы различных теорий поиска.

* Данная статья является расширенным вариантом работы: Malakhov S. Optimal Sequential Search and Optimal Consumption-Leisure Choice.

20. works.bepress.com/sergey_malakhov/.

См., например: Adams F.A. Search Costs and Price Dispersion in a Localized, Homogenous Product Market: Some Empirical Evidence // Review of Industrial Organization. 997. Vol. 2.

No 5—6. P. 80 —808; Diamond P. Model of Price Adjustment // Journal of Economic Theory.

97. Vol. 3. P. 56— 68; Diamond P. Consumer Differences and Prices in a Search Model // Quarterly Journal of Economics. 987. Vol. 02.

P. 429—436; Fishman A. Search Technology, Staggered Price-Setting, and Price Dispersion // American Economic Review. 992. Vol. 82. No.

P. 287—298; Lach S. Existence and Persistence of Price Dispersion: An Empirical Analysis // Review of Economics and Statistics. 2002. Vol. 84. No 3.

P. 433—444; Rothschild D.M. Searching for the Lowest Price When the Distribution of Prices Is Unknown // Journal of Political Economy. 974.

Vol. 82. No 4. P. 689—7 ; Pratt J.W., Wise D., Zeckhauser R. Price Differences in Almost Competitive Markets // Quartely Journal of Economics. 979. Vol. 93. P. 89—2 ; Salop S., Stiglitz J.E. The Theory of Sales: A Simple Model of Equilibrium Price Dispersion with Identical Agents // American Economic Review. 982.

Vol. 72. No 5. P. 2 — 30; Stiglitz J.E. On Search and Equilibrium Price Distributions / M. Boskin (ed.). Economics and Human Welfare:

Essays in Honor of Tibor Scitovsky. N. Y.:

Academic Press. 979. P. 203—2 6; Stiglitz J.E.

Equilibrium in Product Markets with Imperfect Information // American Economic Review.

979. Vol. 69. No 2. P. 339—345.

O I K O N O M I A • P O L I T I K A µ • Plt Сергей Малахов М. Байе выделяет три направления развития теории поиска: теоретические модели поиска, модели множественного рыночного равновесия и модели ограниченной рациональности. В свою очередь, эти группы создают целую иерархию подгрупп, где можно найти примеры таких концепций, как анализ фиксированных попыток поиска, анализ последовательного поиска и анализ асимметричного поведения потребителей2. Хотя литература по теории поиска пытается объять все аспекты рыночных отношений, она создает определенное методологическое неравновесие. Обычно исследователи уделяют больше внимания гетерогенности продавцов и формированию разброса цен, чем различной склонности к поиску самих покупателей и их различным предпочтениям. Часто это происходит потому, что некоторые аспекты теории поиска достаточно подробно раскрыты другими направлениями экономической мысли. Взаимосвязь поиска с неопределенностью и сбережениями раскрывается в концепции накопления страховых запасов3. Экономика налогообложения уделяет внимание неравенству потребителей и распределению времени4.

Развитие теории распределения времени Г. Беккера представляет детальный анализ покупательской активности5. К тому же большинство исследований обращает внимание прежде всего на динамическую природу поиска в условиях межвременного выбора. Однако даже процесс последовательного поиска не обязательно выходит за рамки одного временного интервала, что создает возможность исследовать статическую полезность поиска. Но попытки интегрировать теорию поиска с неоклассической теорией как были, так и остаются немногочисленными6. Поэтому данная статья пытается восстановить методологическое равновесие представлением модели, в которой максимизация полезности досуга и потребления сопровождается монетарной максимизацией сбережений или резерва для будущих покупок.

В данной статье развивается так называемый экономический подход чикагской школы, прежде всего работ Дж. Стиглера и Г. Беккера, которые преобразовали простую мысль, что отдых не равен нерабочему времени, в фундаментальные теоретические концепции. Непредвзятый анализ большинства современных теорий поиска показывает, что их методология так или иначе формируется на основе экономического подхода — причем даже в тех случаях, когда теория поиска разрабатывается на основе концепции ограниченной Baye M., Morgan J., Sholten P. Information, Search, and Price Dispersion // Economics and Information Systems / T. Hendershott (ed.). Elsevier, Amstersdam, 2006. Vol.. P. 323—376.

См., например: Carroll C.D. The Buffer-Stock Theory of Saving: Some Macroeconomic Evidence // Brooking Papers on Economic Activity. 992. No 2. P. 6 — 35; Carroll C.D., Samwick A.A.

How Important is Precautionary Saving // Review of Economics and Statitiscs. 998. Vol. 80.

P. 4 0—4 9; Carroll C.D. A Theory of the Consumption Function, with and without Liquidity Constraints // Journal of Economic Perspectives. 200. Vol. 5. No 3. P. 23—45; Carroll C.D. Death to the Log-Linearized Consumption Euler Equation! (And Very Poor Health to the Second-Order Approximation) //Advances in Macroeconomics. 200. Vol.. No, Article 6; Deaton A. Involuntary Saving Through Unanticipated Inflation // American Economic Review. 977. Vol. 67. No 5. P. 899— 9 0; Deaton A. Saving and Liquidity Constraints // Econometrica. 99. Vol. 59. No 5. P. 22 — 248;

Ludvigson S.C., Michaelidas A. Does Buffer-Stock Saving Explain the Smoothness and Excess Sensitivity of Consumption // American Economic Review. 200. Vol. 9. No 3. P. 63 —647.

См., например: Kleven H.J. Optimum Taxation and the Allocation of Time // Journal of Public Economics. 2004. Vol. 88. P. 545—557; Stiglitz J. Self-selection and Pareto Efficient Taxation // Journal of Public Economics. 982. Vol. 7. P. 2 3—240.

См., например: Aguiar M., Hurst E. Consumption vs. Expenditure // Journal of Political Economy.

2005. Vol. 3. No 5. P. 9 9—948; Aguiar M., Hurst E. Deconstructing Lifecycle Expenditure // Michigan Retirement Research Center Research Paper. 2008. No WP 2008- 73. ssrn.com/abstract= 097667.

Manning R. Budget-Constrained Search // European Economic Review. 997. Vol. 4. No 9.

P. 8 7— 834.

150 оптимальный потребительский выбор в условиях последовательного поиска рациональности. Сторонники данной концепции берут за основу теорию удовлетворительного поиска Г. Саймона, которая по большому счету возникла как своеобразное «доказательство от противного» — в данном случае от экономического подхода чикагской школы. Модель, представленная в данной работе, заимствует также ряд интересных аспектов работы Дж. Стиглица, посвященной проблеме оптимального налогообложения. Следуя максиме «de gustibus non est disputandum» как одной из основополагающих предпосылок неоклассической теории, выбранной однажды Г. Беккером и Дж. Стиглером в качестве названия принципиальной статьи, данная работа позволяет поновому взглянуть на концепцию предельной нормы замещения досуга на потребление и в очередной раз оценить ее методологическую важность. Однако исследование данной категории в рамках процесса последовательного поиска достаточно неожиданно приводит к идее относительной достаточности по­ требления, сопровождаемой накоплением страховых запасов.

Модель «активизирует» в достаточно необычной форме временной горизонт статичного оптимального выбора досуга и потребления, что создает зависимость от временного горизонта предельной нормы замещения досуга на потребление.

Применение экономического подхода к идее относительной достаточности потребления позволяет критически переосмыслить как концепцию относительности полезности, так и историческую дискуссию между чикагской школой и концепцией удовлетворительного поиска Г. Саймона. Наконец, анализ полярных моделей поведения — эффекта Веблена и протестантской рабочей этики — показывает, каким образом этические аспекты поведения могут быть представлены средствами инструментального неоклассического анализа.

Модель расширяет возможности классического экономического анализа и позволяет выразить стандартными средствами различные описательные концепции институциональной экономики, субстантивной экономики, социальной и экономической психологии, исторической школы политической экономии, экономики развивающихся стран, традиционно противопоставлявшие «экономического человека» «человеку социальному и/или психологическому», поведение которого направлено не на максимизацию полезности, а на достижение различных традиционных или нравственных ценностей.

1. Максимизация резерва для покупок Предположим, что общее соотношение между затратами и выгодой поиска задано следующим образом:

R(S ) = wL(S ) – QP(S ), где: wL(S ) — трудовой доход wL, уменьшающийся в ходе поиска S (L /S < 0);

QP(S ) — затраты на фиксированное или предварительно определенное количество блага (P /S < 0); R (S ) — резерв (сбережения) для покупок.

Сбережения для покупок занимают важную нишу в иерархии финансовых потребностей7. Они могут рассматриваться как простая краткосрочная форма мотива предосторожности, поскольку «в действительности покупки делают­ ся последовательно, одни чаще, другие реже, поэтому если покупатель имеет достоверную информацию о ценах на купленные товары, у него нет точного представления о ценах на другие товары».

Xiao J.J., Noring F.E. Perceived Saving Motives and Hierarchical Financial Needs // AFCPE Membership Journal. 994. Vol. 5. P. 52.

Deaton A. Involuntary Saving Through Unanticipated Inflation. P. 899.

Сергей Малахов Поиск выгодной цены прекращается, когда предельные затраты на него уравниваются с предельной выгодой, или. ( ) Когда покупатель прекращает поиск, он максимизирует резерв для последующих покупок (рис. ):

. (2) Уменьшающаяся предельная полезность работы оставляет для поиска наименее эффективные, то есть последние часы, что с точки зрения времени поиска дает нам 2L /S 2 < 0. Но предельная полезность поиска как такового также уменьшается, или Q 2P /S 2 > 0. В итоге мы получаем действительный максимум резерва для будущих покупок, так как 2R /S 2 = w 2L /S 2 – Q 2P /S 2 < 0.

Нетрудно заметить, что все основные предпосылки представленной модели Рис. 1. Образование резерва являются прямым следствием ключевых для последующих покупок положений теории Дж. Стиглера9.

. Необходимое условие начала поиска.

«…если дисперсия называемых продавцами цен достаточно велика (по сравнению с издержками поиска), будет в среднем выгодно опросить нескольких продавцов».

2. Убывающая предельная полезность поиска (Q 2P /S 2 > 0).

«Каким бы в точности ни было распределение цен, продолжение поиска всегда будет приносить уменьшающуюся отдачу, если последнюю измерять ожиданием снижения минимальной запрошенной цены».

3. Формирование сбережений в ходе поиска R(S ) = wL(S ) – QP(S ).

«Ожидание экономии (expected savings) от данного поиска будет тем выше, чем выше дисперсия цен».

4. Предельная эффективность поиска 0.

«Для каждого покупателя ожидание экономии от дополнительного шага поиска будет приблизительно равно произведению количества единиц приобретаемого товара q на ожидание снижения цены в результате поиска, или: q| P /n |».

min 5. Последовательность покупок.

«Если покупатель приходит на совершенно новый рынок, у него не будет никаких представлений о дисперсии цен и, как следствие, никаких представлений о рациональной глубине поиска, который он должен осуществить. В подобных случаях дисперсия будет предположительно оцениваться посредством некоего последовательного процесса…» Стиглер Дж. Экономика информации // Экономическая политика. 20. № 5. С. 35—49.

В данном случае в модель вносится существенное изменение: цена снижается не по мере количества опрашиваемых продавцов, а по мере роста времени поиска.

152 оптимальный потребительский выбор в условиях последовательного поиска 6. Оптимальная продолжительность (глубина) поиска.

«Если приравнять издержки поиска к его ожидаемой предельной отдаче, мы найдем оптимальную глубину поиска».

Если резерв для будущих покупок формируется мотивом предосторожности, то потребитель не нуждается в ограничении по ликвидности, поскольку «мотив предосторожности в значительной мере стимулирует самоограничение заимствовать (или заимствовать слишком много)». Даже если мы заимствуем и величина резерва для будущих покупок становится величиной отрицательной, мы все равно стремимся ее оптимизировать посредством уравнивания предельных значений поиска, в данном случае стараемся минимизировать дефицит нашего бюджета.

2. Максимизация полезности потребительского выбора Когда у покупателя нет ограничения по ликвидности, он может максимизировать полезность досуга и потребления U (Q, H ) относительно преобразованного равенства предельных величин. (3) Используя равенство (3) в качестве бюджетного ограничения, получаем.

Теперь мы можем определить предельную норму замещения досуга на потребление 2:

(4) Значение предельной нормы замещения досуга на потребление при максимизации резерва для покупок имеет несколько отличительных свойств.

Carroll C.D. A Theory of the Consumption Function, with and without Liquidity Constraints. P. 32.

Мы принимаем величину P /S как заданную разбросом цен локального рынка. Если мы предположим, что индивид всегда может адаптировать сокращение цены к выбранному количеству (P /S = P /S (Q )) и выбранному времени досуга (P /S = P /S (H )), потребление и досуг становятся совершенными комплементами. Модель предполагает, что потребитель может выбрать локальный рынок с определенным разбросом цен, но на этом рынке он остается ценополучателем, в данном случае получателем разброса цен.

Сергей Малахов Во­первых, если сопоставить полученный результат с основами экономической теории, то мы приходим к неожиданному заключению. Мы можем увидеть, что классическая модель индивидуального предложения труда пред­ ставляет собой частный случай представленной модели. Когда рынки близки к совершенным и/или покупатель хорошо информирован, то время поиска стремится к нулю (S 0; P /S 0;L /H – ), и мы получаем:

(5) Данный вывод показывает, насколько близко модель резерва для будущих покупок приближается к концепции накопления страхового запаса.

Pages:     || 2 | 3 | 4 |



© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.