WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

   Добро пожаловать!

Pages:     | 1 |   ...   | 5 | 6 || 8 | 9 |

В рамках рассмотренного выше примера предположим, что ОАО «ИнтерПласт» объявляет о выплате дивидендов в размере 20 млн. руб., из которых 4 млн.руб. – из прибыли до объединение, а оставшиеся 16 млн.руб. – из прибыли после объединения. Фактически, выплата дивидендов из прибыли до объединения означает превращение инвестированных средств обратно в денежные средства, а выплата из прибыли после – доход материнской компании от инвестиционной деятельности.

Из объявленных 20 млн. руб. дивидендов ОАО «СТК» принадлежат 65%, то есть 13 млн.

руб., из которых 2,6 млн.руб. – из прибыли до объединения, и 10,4 – из прибыли после приобретения. Что касается дивидендов из прибыли до приобретения, то в индивидуальном балансе ОАО «СТК» эта операция будет отражена как возврат части инвестиций в денежной форме. В результате этого балансовая стоимость инвестиций в ОАО «ИнтерПласт» уменьшится на 2,6 и в процессе консолидации будет элиминирована, как это было описано для первоначальной консолидации. Дивиденды меньшинства в размере 1,4 млн.руб. таким же образом уменьшают балансовую стоимость доли миноритарных акционеров.

Дивиденды из прибыли после приобретения подлежат корректировке, так как за пределы группы выходит только та их доля, которая принадлежит миноритарным акционерам. Эта доля отражается в консолидированном балансе как задолженность по дивидендам перед миноритарыми акционерами и записывается отдельно от прочей кредиторской задолженности. В сокращенной форме в виде рабочей таблицы необходимые корректировки представлены в таблице 10.

Таблица 10. Корректировки балансовых статей при выплате дивидендов из прибыли после объединения Баланс Корректировки Баланс ОАО Консолиди ОАО "Интер рованный Статья баланса "СТК" Пласт" Д-т К-т баланс Дивиденды к выплате (16) Дивиденды к получению 10, 10,Дивидены к выплате миноритарным акционерам 5,6 (5,6) При объявлении дивидендов они могут быть сразу распределены на две статьи «Дивиденды к выплате материнской компании» 10,4 млн.руб. и «Дивиденды к выплате миноритарным акционерам» 5,6 млн. руб. В этом случае элиминируются только статьи «Дивиденды к получению» у ОАО «СТК» и «Дивиденды к выплате материнской компании» у ОАО «ИнтерПласт» на сумму 10,4 млн. руб. Важно, чтобы в консолидированном балансе осталась только задолженность по дивидендам перед миноритарными акционерами.

Продажа активов внутри группы Любой переход права собственности на актив внутри группы должен быть ликвидирован при консолидации, так как актив не покинул группы. Основную сложность при элиминировании таких операций составляет необходимость корректировать не только статьи активов, но и статьи накопленной амортизации, в случае, если актив подлежит амортизации.

Для примера рассмотрим влияние на консолидированную отчетность следующих хозяйственных операций:

03.09.2003 ОАО «СТК» продало компании «ИнтерПласт» производственную линию на сумму 120 млн.руб.

На дату продажи первоначальная стоимость линии 150 млн.руб., накопленный износ – 50 млн.руб., полный срок службы – 6 лет 03.09.2003 Компания «ИнтерПласт» приняла к учету производственную линию по первоначальной стоимости 120 млн.руб., определив срок прямолинейной амортизации 6 лет.

В данном случае возникает две проблемы, связанные с консолидацией отчетности. Вопервых, ОАО «СТК» признает прибыль от продажи основного средства в размере млн.руб. (превышение суммы продажи над остаточной стоимостью), тогда как с точки зрения группы основания признать прибыль нет, так как актив не вышел из собственности группы. Во-вторых, амортизационные отчисления компании «Интерпласт» в результате покупки актива составят 20 млн.руб. в год. В то же время, если бы актив остался в ОАО «СТК», ежегодные отчисления составили бы 25 млн.руб. Таким образом, так как для группы в целом условия использования данного актива не изменились, разница 5 млн.руб.

годовых амортизационных отчислений должна быть скорректирована.

Корректирующие записи по статьям баланса, восстанавливающие первоначальную стоимость основного средства и устраняющие прибыль от его продажи, приведены в таблице 11.

Таблица 11. Корректировка статей консолидированного баланса при внутрифирменной продаже активов Баланс Корректиров Баланс ОАО ки ОАО "ИнтерПл Консолидированный Статья баланса "СТК" аст" Д-т К-т баланс Основные средства 120 30 Накопленная амортизация 50 (50) Нераспределенная прибыль (20) Уменьшение амортизационных отчислений на 5 млн. руб. одновременно увеличивает на ту же величину прибыль группы, так как расходы на амортизацию снижаются.

Корректирующие записи, приведенные в таблице 12, позволяют элиминировать эти изменения, которых с точки зрения группы не существует.

Таблица 12. Элиминирование изменения амортизационных отчислений при внутрифирменной продаже активов Статья отчета о прибылях и убытках Д-т К-т Расходы на амортизацию 5,Прибыль 5,2.4 Структура консолидированной отчетности Понятие консолидированной отчетности включает в себя не только набор основных консолидированных отчетов группы компаний, но также и всю информацию, представляемую группой компаний по результатам своей деятельности за год. В комплект консолидированной отчетности могут входить следующие основные отчеты:

• Консолидированный баланс • Консолидированный отчет о прибылях и убытках • Консолидированный отчет о движении денежных средств • Консолидированный отчет об изменении капитала Кроме этого, в состав консолидированного отчета группы могут входить следующие отчеты и документы:

• Примечания к консолидированной финансовой отчетности • Учетная политика группы компаний • Доклад совета директоров • Заключения аудиторов • Индивидуальная отчетность материнской компании и части дочерних компаний • Аналитические обзоры • Прочие документы, связанные с деятельностью группы и компаний, ее составляющих Обязательный состав консолидированной отчетности устанавливается законодательством отдельных стран и может различаться. Так, в США общепринятыми формами консолидированной отчетности являются консолидированные баланс, отчет о прибылях и убытках и отчет о движении денежных средств. При этом отчетность материнской компании отдельно не публикуется, как это принято, например, в Великобритании. Во многих странах вообще нет единых требований к составу консолидированной отчетности.

Часто группе компаний, в частности, транснациональным корпорациям, бывает трудно ориентироваться на какие-то одни национальные стандарты. В этом случае, как правило, за основу берутся правила, принятые в стране регистрации данной корпорации.

В российском законодательстве, как уже отмечалось, определено лишь понятие сводной бухгалтерской отчетности, под которой подразумевают систему показателей, отражающих финансовое положение и финансовые результаты деятельности группы взаимосвязанных организаций. В этом определении не указываются конкретные формы взаимосвязей, существующих между предприятиями. Однако методическими рекомендациями Минфина указывается, что сводная бухгалтерская отчетность должна объединять бухгалтерскую отчетность дочерних обществ и включать данные о зависимых обществах, являющихся юридическими лицами. При этом отчетность дочернего общества включается в сводную отчетность в тех же случаях, в которых международные стандарты позволяют судить о контроле, т.е. при условии владения более 50% голосующих акций АО или уставного капитала ООО, а также при наличии возможности определять решения, принимаемые дочерней компанией, другими доказуемыми способами. Данные же о зависимых обществах включаются в сводную отчетность в случае, если головная организация владеет более 20% контроля в зависимой компании [15].

Как в международных стандартах, так и в российских нормативных документах, определены случаи, когда отчетность дочерних и зависимых (ассоциированных) компаний может не включаться в консолидированную (сводную) отчетность. Отчетность взаимосвязанных компаний не включается в консолидированную, если:

доля участия в деятельности дочерней или зависимой компании приобретена на короткий срок с целью последующей перепродажи материнская (головная) компания, даже при наличии установленного процента участия, тем не менее не может определять решения, принимаемые дочерней компанией, то есть не обладает фактическим контролем деятельность дочерней компании отличается от деятельности прочих предприятий, входящих в группу, и ее включение в консолидированную отчетность нарушит принцип справедливой и достоверной оценки Кроме этих случаев, в российской нормативно-правовой документации определены дополнительные условия, освобождающие группу от необходимости включения данных о дочернем или зависимом обществе. Это происходит в случаях, когда эти компании не оказывают существенного влияния на формирование представления о финансовом положении и финансовых результатах группы, и их включение в сводную отчетность противоречит принципу рациональности. Значительность влияния компании на деятельность группы определяется, как правило, относительной долей уставного капитала дочерней структуры в совокупном капитале группы. Тем не менее, общая информация о таком обществе должна включаться в пояснительную записку к консолидированной отчетности, в которой также должно содержаться обоснование исключения организации из сводной отчетности группы. Материнская (головная) компания может быть освобождена от составления сводной бухгалтерской отчетности также в том случае, если у нее есть только зависимые общества, информация о которых должна быть раскрыта в пояснениях к отчетности головной организации.

В настоящее время составление сводных отчетов российским законодательством установлено в следующих случаях:

при формировании сводной отчетности федеральными министерствами и другими федеральными органами исполнительной власти в соответствии с Порядком составления и представления сводной годовой бухгалтерской отчетности федеральными министерствами и другими федеральными органами исполнительной власти Российской Федерации, утвержденным приказом №Минфина России от 15 января 1997 г. В данном документе предусмотрено включение следующих видов бухгалтерской отчетности в сводную отчетность o бухгалтерский баланс – форма №o отчет о прибылях и убытках – форма №o отчет об изменениях капитала – форма №o отчет о движении денежных средств – форма №o приложение к бухгалтерскому балансу – Форма №o специализированные формы В рамках юридического лица на основе учетных данных его подразделений, выведенных на отдельный баланс, не являющихся самостоятельными юридическими лицами.

При наличии у организации дочерних и зависимых обществ В рамках упоминавшегося в Главе 1 данной работы закона «О финансово-промышленных группах» (ФПГ), такие структуры должны в обязательном порядке составлять консолидированную отчетность. Составлением консолидированной отчетности в ФПГ занимается центральная компания, учрежденная всеми участниками договора о создании ФПГ или являющаяся по отношению к этим участникам основным обществом, уполномоченным на ведение дел ФПГ. При этом консолидированная бухгалтерская отчетность должна отражать имущественное и финансовое положение ФПГ, а также результаты ее инвестиционной деятельности [14].

Консолидация отчетности ФПГ должна строиться на основе принятия единой учетной политики и соблюдения следующих принципов и учетных процедур:

статьи активов и пассивов бухгалтерских балансов участников ФПГ суммируются инвестиционная деятельность ФПГ отражается как деятельность единого хозяйствующего субъекта, то есть инвестиции участников ФПГ друг в друга исключаются из консолидированной отчетности внутригрупповые операции и финансовые результаты от них, а также расчеты и обязательства между центральной компанией и участниками исключаются из отчетности прибыль и убытки каждого участника ФПГ показываются в отчетности в развернутом виде, при этом данные участника включаются в отчетность с даты регистрации ФПГ финансовые показатели деятельности банков и прочих кредитных и страховых организаций в составе ФПГ в отчетность не включаются, кроме отчетности центральной компании. При наличии нескольких кредитных, банковских или страховых организаций составляется отдельная консолидированная отчетность по видам деятельности этих организаций центральная компания как юридическое лицо не освобождается от необходимости составления индивидуальной бухгалтерской отчетности Российские группы ориентируются не только на выполнение внутренних нормативных указаний по составлению сводной отчетности, но и на удовлетворение требований инвесторов во всем мире. Консолидированная отчетность должна соответствовать общемировой практике ее составления, в противном случае группе будет сложнее привлечь инвестиции, в том числе и на мировых фондовых рынках. Как правило, для выполнения этой задачи привлекаются международные аудиторские компании, такие как PriceWaterhouseCoopers, KPMG, Deloitte & Touche и другие.

Классическая структура консолидированной отчетности, используемой российскими группами при составлении финансовой отчетности по МСФО, включает следующие отчеты и документы:

1. Аудиторское заключение – как правило, заключение аудиторской компании, выполнившей квалифицированный аудит отчетности всех структур группы, а также консолидированной отчетности. В заключении содержится резолюция о достоверности предоставленных компанией отчетов, оценка соответствия данной отчетности международным стандартам финансовой отчетности, оценка правильности принципов бухгалтерского учета, принятого в компаниях группы. В заключении также приводится мнение аудиторской компании о том, насколько консолидированная отчетность отражает реальное финансовое положение группы.

2. Консолидированный баланс – первым отчетом, как правило, выступает консолидированный баланс, точнее балансы, так как в большинстве случаев приводятся данные за отчетный и предшествующий ему годы. Напротив статей баланса иногда указывается номер примечания к отчетности, в котором будут раскрыты принципы учета данной группы активов, обязательств или собственного капитала, а также приведены уточняющие и детализированные данные.

Pages:     | 1 |   ...   | 5 | 6 || 8 | 9 |



© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.