WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

загрузка...
   Добро пожаловать!

Pages:     | 1 | 2 || 4 | 5 |

Консолидирование нормативной потребности в ресурсах осуществляется посредством элиминирования внутрихолдинговых продаж и прочих внутрихолдинговых доходов. Полученная консолидированная потребность в ресурсах дает возможность проконтролировать реальную величину привлекаемых источников финансирования.

Профицит предполагает размещение финансовых ресурсов с целью их сохранения и приращения с минимальным риском.

Работа по привлечению финансовых ресурсов реализуется по результатам мониторинга имеющегося рынка кредитов, и выбора кредитного учреждения.

Концентрация и оптимизация собственных и привлекаемых финансовых ресурсов осуществляется в ФРЦ. Все привлекаемые предприятиями холдинга кредитные и собственные ресурсы поступают в распоряжение материнской компании и обеспечивают процесс финансирования, исходя из плановой потребности в ресурсах, в чем проявляется контрольно- регулирующая функция финансового управления.

Подразделения холдинга, осуществляющие оплату и приобретение товарно- материальных ценностей для предприятий холдинга и подразделения обеспечивающие доходную часть бюджета холдинга, ежемесячно представляют в ФРЦ прогноз расходов и доходов, на основании которого планируется оптимальная месячная потребность в финансовых ресурсах. Дефицит постоянно контролируется и обеспечивается либо привлечением дополнительных источников финансирования, либо оптимизацией расходов холдинга.

Целевое использование финансовых ресурсов обеспечивается через ФРЦ, где контролируются все расчетные счета предприятий холдинга. Денежные средства только в пределах нормативной потребности предоставляются предприятием холдинга через ФРЦ путем перечисления на их расчетные счета в местных отделениях банка, оплаты в адрес третьих лиц предоставленных ими счетов- фактур, оплаты процентов за кредит, страховых платежей, платежей налогового характера и прочих расходов.

Специалисты ФРЦ еженедельно принимают заявку от предприятий холдинга, проверяют ее на соответствие годовой нормативной потребности, обеспечивают ресурсами в рамках норматива. При наличии перерасхода по статье заявка не обеспечивается, а выносится на дополнительное согласование.

Оперативный контроль осуществляется ежемесячно посредством представления отчета о движении денежных средств, где по статьям расходов и доходов указывается нормативная потребность, фактическое использование средств и отклонения.

Специалисты ФРЦ проверяют все отчеты, составляют сводный отчет о движении денежных средств и анализируют причины перерасхода или недоиспользования финансовых средств. Анализ отклонений проводится финансово-экономическими службами предприятий совместно с сотрудниками финансово-расчетного центра. Обсуждаются причины перерасхода ресурсов, обобщается позитивный опыт, определяются ответственные за устранение негативных тенденций.

Решение об оптимизации и нормализации финансовых средств принимается руководством холдинга на основании заключения ФРЦ, которое подготавливается на основании консолидированного отчета.

Консолидированный отчет позволяет проконтролировать реальное движение денежных средств в холдинге как единой хозяйственной единице и способствует принятию управленческих решений о потребности холдинга в финансовых средствах, финансовых санкциях за перерасход и финансовом стимулировании за экономию ресурсов.

Финансовая структура агрохолдинга и контроль центров финансовой ответственности. Выделение центров финансовой ответственности производится с целью придания финансовому управлению новыех структурных форм. Центр финансовой ответственности (ЦФО)- это функциональное подразделение агрохолдинга, специализация которого обусловлена целями копорации. Для выполнения цели ЦФО наделяется финансовыми ресурсами и установленными направлениями финансовых потоков. Выделение ЦФО сопровождается установлением финансовых параметров, позволяющих оценить степень достижения цели и составить базис для возложения финансовой ответственности. Оформленны ЦФО предоставляют собой финансовую структуру корпорации. При отнесении предприятий агрохолдинга к видам ЦФО необходимо придерживаться следующих принципов:

- возможность сопоставления показателя (критерия оценки эффективности) с ответственностью за его достижение конкретных работников взаимосвязанной группы;

- возможность определения точного размера участия центра ответственности в формировании доходов и /или расходов взаимосвязанной группы;

- возможности соотнесения доходов и расходов в рамках одного отчётного периода (в качестве последнего рекомендуется принять финансовый год);

- уровень развития менеджмента, профессионализма работников взаимосвязанной группы.(табл.2)

Таблица 2

Перечень центров ответственности взаимосвязанной группы

Наименование центра ответствен-ности, его вид

ЦЗ- центр затрат;

ЦП- центр прибыли;

ЦКП- центр консо-лидированной при-были; ЦИ- центр инвестиций

Выполняемые функции

Контроль финансовых показателей

Материнская компания

Заготовка и реализация продукции, приобретён-ной у производственных предприятий консо-лидированной группы и сторонних предприятий, кредитование крестьян деньгами, семенами, средствами защиты растений, горюче-смазочными материалами и т. д.

Отклонение фактического значения затрат от их величины, предусмотренной в бюджете, величина прибыли на один рубль выручки, скорость оборота товаров, величина товарооборота, поступление денежных средств, величина дебиторской и кредиторской задолженности, её структура, скорость оборота дебиторской и кредиторской задолженности (показатели предоставляются в разрезе двух видов деятельности: реализации собственной продукции и продукции, закупленной у сторонних организаций). По окончанию сельскохозяйственного года должен предоставляться отчёт с указанием динамики цен за год и временной структуры реализации продукции.

Дочерние предприятия

ЦП

Производство сельскохозяйственной продукции

Величина полученной прибыли, себестоимость единицы 1 ц. по культурам, величина экономии (перерасхода) по окончанию отчетного периода.

Дочерние предприятия

ЦЗ

Обслуживание сельскохозяйственной и автомобильной техники и другой агросервис

Величина прибыли полученной от сторонних контрагентов, величина отклонений затрат по отдельным технологиям операциям.

Дочерние предприятия

ЦЗ

Оказание консульта-ционных услуг для предприятий взаимосвя-занной группы

Величина отклонений затрат от заданных значений в бюджете.

Зависимое предприятие

ЦЗ

Прием, хранение, подработка, сушка, отгрузка продовольст-венного зерна и зернофуража сельскохозяйственных товаропроизводителей

Величина прибыли полученной от сторонних контрагентов, величина отклонений затрат по отдельным технологическим операциям, товарооборот по продукции агроформирования и сторонних предприятий.

Дочерние предприятия

ЦЗ

Обеспечение безопасности бизнеса (охрана территорий материально- технической базы, сопровождение грузов и т.д.), оказание охранных услуг сторонним предприятиям на коммерческой основе

Величина прибыли полученной от сторонних контрагентов, величина отклонений фактических от плановых затрат на осуществление охранной деятельности.

Основные элементы общекорпоративной финансовой инфраструктуры. Результативности финансового контроля в агрохолдинге зависит от степени развития финансовой инфраструктуры. В вертикально интегрированных агрохолдингах наиболее эффективна общекорпоративная интегрированная финансовая инфраструктура, ориентированная на централизованное управление денежными потоками, их консолидацию, инвестирование, бюджетирование на основе информационных технологий.

Управленческие и организационно- методические функции финансовой инфраструктуры выполняет финансово- экономический департамент (ФЭД), технологические функции- финансово- расчетный центр (ФРЦ).

Созданный на базе материнской компании, финансово-экономический департамент должен обеспечивать рациональную организацию бухгалтерского учета и отчетности на основе прогрессивных форм и единой учетной политики; осуществлять текущее и перспективное планирование, анализ производственно- хозяйственной деятельности; информационное и программное обеспечение; мониторинг налогового законодательства, определение налоговой базы и оптимизацию налогообложения; страхование имущества и организацию работы по получению страхового возмещения при наступлении страхового случая; выбор кредитного учреждения, минимизацию кредитных ставок, привлечение кредитов на наиболее выгодных условиях; планирование и организацию аудиторских проверок; мониторинг и консолидацию бухгалтерской отчетности, ее анализ и представление заключения о финансовом состоянии холдинга; финансовое обеспечение текущей и инвестиционной деятельности как за счет собственных, так и за счет привлеченных источников, контроль за финансовыми ресурсами холдинга.

Функция финансового обеспечения и контроля за использованием финансовых ресурсов холдинга является одной из важнейших и реализуется через ФРЦ, являющийся внутренним подразделением ФЭД. ФРЦ обеспечивает двусторонние движение финансовых потоков: оплату товарно- материальных ценностей; получение выручки от реализации продукции, работ и услуг; привлечение дополнительных источников финансирования; обеспечивает документальное оформление, получение, мониторинг и целевое использование банковских кредитов; страхование залога; оплату процентов за пользование кредитом и их субсидирование; планирование и анализ использования денежных средств; контроль и анализ взаиморасчетов предприятий холдинга; свод и консолидацию бухгалтерской отчетности; анализ финансового состояния холдинга и его подразделений, оказывает подразделениям организационную и методическую помощь.

ФРЦ обеспечивает концентрацию финансовых ресурсов и их централизацию в материнской компании. При этом консолидируются финансовые ресурсы всех бизнес- структур, входящих в холдинг, что и позволяет юридически самостоятельным организациям функционировать как единый хозяйственный организм.

Все взаимоотношения финансового характера внутри холдинга осуществляются через ФРЦ на основании заключенных между предприятиями договоров на производство и реализацию продукции, оказание услуг, приобретение и доставку товарно- материальных ценностей, основных средств и прочих ресурсов. В договоре, как правило, оговариваются условия поставки, номенклатура и качество продукции и ТМЦ, сроки поставки и цена.

Вся информация о наличии и потребностях в финансовых ресурсах ежедневно поступает в ФРЦ в виде остатков на счетах и в виде заявок с обоснованием потребности в пределах норматива.

Невостребованный остаток свободных денежных средств перечисляется на счета материнской компании, а подтвержденная или уточненная сумма потребности любого предприятия холдинга перечисляется в его адрес, как за счет свободных денежных средств материнской компании, так и за счет любого дочернего предприятия в рамках существующих взаиморасчетов. ФРЦ обеспечивает маневренность использования финансовыми ресурсами холдинга, их концентрацию на наиболее значимых звеньях и сбалансированное развитие.

Ценовая политика холдинга основана на рыночных ценах. При данном варианте ценообразования прибыль полученная любым из предприятий холдинга реально отражает вклад каждого в формирование финансового результата холдинга. Однако, интегрированное формирование холдингового типа, это сложное объединение, с различным производственным и финансовым потенциалом предприятий и достичь сбалансированности можно только проведением рациональной финансовой политики.

Финансовая политика холдинга призвана обеспечить финансовыми ресурсами производственно хозяйственную деятельность холдинга, высокий уровень платежеспособности, ликвидности и кредитоспособности, должна сглаживать неравнозначные условия производства для предприятий холдинга, т.е. предусматривать возможности перераспределения консолидированных финансовых ресурсов холдинга на наиболее значимых участках. Проводником финансовой политики выступает финансово экономический департамент (ФЭД) призванный оптимизировать ресурсный поток и обеспечить реализацию основных функций:

- инвестиционно- распределительную, направленную на распределение по предприятиям финансовых ресурсов холдинга с целью наиболее эффективного их использования;

- функцию капитализации, выражающую в обеспечении интересов собственников в увеличении прибыли, капитала, стоимости бизнеса;

- контрольную функцию финансов, реализуемую собственниками и управляющими предприятия через интеграцию с другими функциями управления.

Консолидированный учет как результат дифференциации и интеграции видов бухгалтерского учета. Появление консолидированного учета как информационной системы явилось закономерным результатом генезиса практики корпоративного управления. Однако рассмотрение консолидированного учета только как информационной системы неправомерно. Возникновение нового вида учета как сферы практической деятельности (счетоводства), как правило, намного предшествует формированию самостоятельной отрасли знаний — науки о нем с имманентной этой учетной теории проблематикой. Учитывая тот факт, что консолидированный учет является информационной и организационной системой, к исследовано механизма его возникновения и развития можно применять инструментарий системного подхода.

Pages:     | 1 | 2 || 4 | 5 |






© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»