WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

   Добро пожаловать!

Экономические 1(74) Финансы, денежное обращение и кредит 271 науки 2011 Микрофинансирование - новый инструмент развития малого бизнеса © 2011 Е.А. Ковалева Академия труда и социальных отношений, г.

Москва E-mail: OET2004 В статье идет речь о том, что кардинально изменить ситуацию в России может только быстрый посткризисный рост регионов. При этом системообразующим элементом региональной эконо мики выступает малый и средний бизнес, без налаживания полноценной системы кредитования которого невозможно возродить инвестиционные процессы в расширенное воспроизводство на уровне субъектов РФ. Именно микрофинансирование способно обеспечить расширение бан ковского кредитования малого и среднего бизнеса в качестве важнейшего фактора ускорения инвестиционных процессов в субъектах РФ.

Ключевые слова: микрофинансирование, субъекты микрофинансирования, малый бизнес, сред ний бизнес, нефинансовые организации.

За последние три десятилетия финансовые дитам, арендным платежам, заработной плате.

рынки претерпели глубокие изменения, быстро Банковское кредитование стало для малого биз развиваясь под воздействием процессов сокра- неса практически недоступным. Ставки по кре щения государственного регулирования, либера- дитам зачастую превышали 25 %.

лизации, глобализации и прогресса в области В настоящее время ситуация несколько из информационных и компьютерных технологий. менилась в лучшую сторону, однако полная сто Резко возросли трансграничные потоки капита- имость кредита и сейчас нередко достигает 20 % ла, на рынках появились новые субъекты фи- годовых, а то и более. Для многих малых пред нансовых трансакций, сложные финансовые ин- приятий обеспечить рентабельность при таких струменты, и сильно повысились скорость и про- условиях - непосильная задача. Излишне гро стота проведения финансовых операций. моздкой остается сама процедура получения кре В целом данные изменения носили пози- дита. У предпринимателей часто возникают слож тивный характер, повышая эффективность пе- ности при обеспечении кредита залогом. Инно рераспределения капитала. Однако в 2008-2009 вационный сектор, как известно, банки кредиту гг. глобализация сыграла негативную роль, рас- ют особенно неохотно по причине высоких рис пространив кризисные явления, которые нача- ков в этой сфере. А он для России имеет исклю лись в американском финансовом секторе, на на- чительно важное значение1.

циональные банковские системы и фондовые Первостепенной задачей становится форми рынки. Не избежала этой участи и Россия: в рование устойчивой модели кредитования мало 2008-2009 гг. внешние условия развития рос- го и среднего бизнеса, в том числе с использова сийской экономики и банковского сектора за- нием небанковских форм и инструментов. Од метно ухудшились, замедлились инвестицион- ним из наиболее перспективных направлений в ные процессы, экономическая стагнация стала этой сфере является микрофинансирование. Как характерной практически для всех субъектов РФ. показывает мировой, да уже и российский опыт, Вместе с тем стремительное развитие гло- это мощный инструмент стимулирования разви бального финансового кризиса и перерастание тия малого и среднего бизнеса. Микрофинансо его в структурный экономический поставило под вые организации способны предоставить пред сомнение многие апробированные теоретические принимателям реальную возможность оператив подходы и эмпирические решения, которые могли но и на приемлемых условиях получать необхо быстро восстановить инвестиционные процессы димые кредиты, сохранять и создавать новые ра в регионах страны и стабилизировать темпы эко- бочие места. Развитие этой системы особенно номического роста национальной экономики. востребовано в малых городах и сельской мест В условиях кризиса сектор малого и средне- ности, где банковская инфраструктура представ го предпринимательства попал в одну из первых лена слабее всего, а местами и полностью отсут “групп риска”. Многие предприниматели были ствует2. По данным Банка России, в настоящее вынуждены значительно сократить объемы сво- время в России осуществляют деятельность око ей деятельности, а в ряде случаев прекратить ее ло 4000 кредитных организаций и их филиалов.

полностью. Начали расти задолженности по кре- В то же время количество муниципальных обра n g a e h V C i X e w F e D r P w Click to buy NOW!

m w o w c.

.

d k o c c a r u t Экономические 1(74) 272 Финансы, денежное обращение и кредит науки зований превышает 20 000. Банковская инфра- ны, с совокупным портфелем займов около структура сконцентрирована в основном в горо- 3,5 млрд. руб. Тем не менее приходится констати дах с населением свыше 500 000 чел. В них плот- ровать, что большинство таких организаций пока ность банковских отделений на 100 000 жителей обладают небольшими финансовыми активами5.

составляет около 30, что примерно соответствует В целом, очевидно, что масштабы сектора среднему показателю в развитых странах. В то микрофинансирования пока остаются явно не же время в городах и населенных пунктах с мень- достаточными для России. Одна из основных шим населением плотность банковской инфра- причин низких темпов развития этой деятель структуры ниже в 4,5 раза и составляет не более ности в последние годы заключалась в отсут 7 банковских отделений на 100 000 чел.3 ствии эффективной законодательной базы. Не Такое положение дел сдерживает развитие смотря на то что Гражданский кодекс Россий малого предпринимательства и затрудняет борь- ской Федерации позволяет легитимно осуществ бу с бедностью путем повышения самозанятости лять выдачу займов в различных формах, дей населения. Недостаточная плотность финансово- ствующее российское законодательство до при кредитной инфраструктуры в российских регио- нятия закона о микрофинансировании не содер нах приводит к развитию различных “серых” жало каких-либо нормативных правовых актов, схем кредитования, нелегальному ростовщиче- регулирующих микрофинансовую деятельность.

ству, создает благоприятную среду для корруп- Отсутствовали даже такие базовые определения, ции. как “микрофинансирование”, “микрофинансовая Кредиты, выдаваемые на полностью закон- организация”, “микрофинансовая деятельность”.

ных основаниях микрофинансовыми организа- В данной связи очень важен вступивший в циями (микрозаймы - до одного миллиона руб- силу в январе 2011 г. федеральный закон от лей), будут особенно востребованы начинающи- 2 июля 2010 г. 151-ФЗ “О микрофинансовой ми предпринимателями, в том числе граждана- деятельности и микрофинансовых организаци ми, потерявшими работу из-за кризиса и решив- ях”. Под микрофинансовой организацией в за шими открыть собственное дело, а также при коне понимается юридическое лицо, зарегистри решении проблем реформирования рынка труда рованное в форме фонда, автономной некоммер и занятости в моногородах. ческой организации, учреждения (за исключе Следует отметить, что микрофинансирова- нием бюджетного учреждения), некоммерческо ние в последние годы стало де-факто неотъемле- го партнерства, хозяйственного общества или мой составляющей финансовой системы страны. товарищества, осуществляющее микрофинансо По результатам исследований Российского мик- вую деятельность и внесенное в государствен рофинансового центра, на 1 октября 2010 г. ры- ный реестр микрофинансовых организаций.

нок микрофинансовых услуг в части предостав- Его разработка велась в тесном взаимодей ления займов оценивался в 27 млрд. руб. Коли- ствии органов власти, экспертного и бизнес-со чество заемщиков, получивших займы в микро- общества. Проект закона дважды рассматривался финансовых организациях, оценивалось в на Совете по развитию малого и среднего пред 200 000. При этом спрос на микрозаймы превы- принимательства при Председателе Совета Фе шает 250 млрд. руб.4 дерации. Оба раза члены этого совета, предста Несмотря на многочисленные пробелы в за- вители научных организаций, а главное, самого конодательстве, на практике уже сложились раз- малого бизнеса, вносили конкретные предложе личные формы взаимодействия банков, микро- ния, которые впоследствии были учтены в ходе финансовых организаций и кредитных коопера- работы над законом. Совет Федерации одобрил тивов. итоговый текст закона, отмечая его высокий ан Большое значение имеет работа государствен- тикризисный потенциал и важность придания ных фондов поддержки малого предприниматель- четких правовых рамок развитию микрофинан ства и региональных центров микрофинансиро- сового рынка в нашей стране.

вания. На октябрь 2010 г. в 65 регионах России Одна из главных задач нового закона о мик были созданы государственные фонды и центры рофинансировании - это обеспечение реального микрофинансирования с портфелем микрозай- доступа малого и среднего бизнеса к финансо мов в сумме около 7 млрд. руб. вым ресурсам. В нынешний период этот сектор Заметную роль в предоставлении микрофи- экономики становится одним из главных факто нансовых услуг начинает играть частный сектор. ров экономического роста. Малые и средние В январе 2010 г. выдачу микрозаймов осуществ- предприятия способны наиболее быстро адапти ляли не менее 250 коммерческих организаций, роваться к изменяющимся условиям рынка, име имеющих более 200 филиалов в 40 регионах стра- ют большой инновационный потенциал, вносят n g a e h V C i X e w F e D r P w Click to buy NOW!

m w o w c.

.

d k o c c a r u t Экономические 1(74) Финансы, денежное обращение и кредит науки существенный вклад в бюджеты различных уров- ствовать привлечению в этот сектор дополни ней, повышают занятость населения. тельных объемов частных и институциональных Новый закон создает правовые основы та- инвестиций, а также заемных ресурсов.

кой деятельности, определяет порядок приобре- Тем не менее для полноценной реализации тения статуса микрофинансовой организации, нового закона в ближайшее время потребуется устанавливает порядок государственного регули- внесение ряда изменений в действующее зако рования в этой сфере. Полномочиями по регис- нодательство. В частности, необходимо дать воз трации микрофинансовых организаций и осу- можность микрофинансовым организациям и ществлению контроля над ними вероятнее всего кредитным кооперативам формировать резервы будет наделено Министерство финансов Россий- на возможные потери по микрозаймам. Пред ской Федерации, которое уже осуществляет ре- стоит учесть специфику финансового оздоров гулирование и надзор за деятельностью кредит- ления и банкротства таких организаций в зако ных кооперативов. нодательстве о банкротстве.

Очень важно, что с вступлением закона в Следует также выработать меры государ силу будут обеспечены защита прав и интересов ственной поддержки самих микрофинансовых добросовестных участников микрофинансового организаций и определить полномочия в этой рынка, инвесторов, а также получателей (потре- сфере органов власти на федеральном, региональ бителей) микрофинансовых услуг. Документ чет- ном и муниципальном уровнях.

ко определяет правовой режим привлечения мик- С вступлением Закона8 в силу Россия пере рофинансовыми организациями денежных ресур- ходит на новый этап развития системы микро сов от физических и юридических лиц, а также финансирования. Главное на этом этапе - не ра конкретные формы, методы и ограничения уча- стерять “преимущество на старте” и сделать дан стия государства в регулировании отношений ное направление по-настоящему эффективным между субъектами рынка, а также между субъек- и привлекательным. Для этого необходимы сла тами рынка и государством. Это очень важно женные и последовательные действия органов для всех участников рынка6. государственного управления и всех участников Надо отметить также, что закон содержит и микрофинансового рынка, основанные на прин ряд ограничений по заимствованию микрофи- ципах партнерства власти и бизнеса.

нансовыми организациями средств у сторонних Названная проблема имеет для России боль физических лиц. Это необходимо для миними- шую практическую значимость в контексте кри зации возможных рисков формирования в этом зисных реалий бюджетных параметров на уров секторе финансовых пирамид и “отмывания” не региональных бюджетов. Это связано с тем, денег. что уже в марте 2009 г. были скорректированы В случае привлечения денежных средств у параметры макроэкономической динамики в сто населения микрофинансовые организации будут рону ее падения, а действующего федерального обязаны соблюдать два финансовых норматива, бюджета - в сторону увеличения дефицита. Так, обеспечивающих должный уровень покрытия в 2009 г. ВВП сократится с 51 476 млрд.руб. (по рисков в отношении физических лиц - норма- Федеральном закону о Федеральном бюджете тив достаточности собственных средств и нор- 2008 г.) до 40 420 млрд. (по новому законопро матив текущей ликвидности. екту 2009 г.);

доходы федерального бюджета Право микрофинансовых организаций при- уменьшатся на 38,6 % ВВП (с 10 927,1 млрд.

влекать к своей деятельности любые средства с руб. до 6713,6 млрд.), а расходы увеличатся на учетом указанных выше ограничений устраняет 7,4 % ВВП (с 9024,7 млрд. руб. до 9692 млрд., одну из главных проблем правоприменения7. Ведь соответственно). Из 11 разделов бюджетной клас до этого, с одной стороны, Гражданский кодекс сификации расходы федерального бюджета воз Российской Федерации не запрещал выдачу зай- растут только по трем: на национальную эконо мов за счет собственных средств, но с другой - мику (на 1,6 трлн. руб.);

на социальную полити грань между собственными и привлеченными ку (на 130 млрд. руб.) и на межбюджетные транс средствами была не определена с достаточной ферты (на 15,7 % расходов).

ясностью. Такая неопределенность порождала Согласно данным Минфина РФ, дефицит различные толкования легитимности микрофи- региональных бюджетов только в 2009 г. вырос нансирования, приводящие к попыткам препят- в 15 раз и составит 800 млрд. руб., доходы упали ствовать деятельности организаций на региональ- на 18 %. В результате по сравнению с плановы ном уровне. Устранение противоречий должно ми показателями одна треть региональных бюд придать положительный импульс развитию ин- жетов не может профинансировать даже содер ститутов микрофинансирования в России, содей- жание социальной сети, вторая треть - инвести n g a e h V C i X e w F e D r P w Click to buy NOW!

m w o w c.

.

d k o c c a r u t Экономические 1(74) 274 Финансы, денежное обращение и кредит науки ционные расходы, а оставшаяся треть - финан- это сковывает экономическую активность на тер сирует их в половинном объеме от уровня 2008 г. ритории региона9.

Особенно пострадали регионы-доноры, которые Квалифицированное управление долгом, постепенно превращаются в дотационные, усу- профессиональный учет рисков, выстроенная губив проблему вертикального бюджетного не- система управления обязательствами бюджетно равенства в российской бюджетной системе. го сектора, в свою очередь, будут способство В таких условиях возрастает роль региональ- вать не только оптимизации управления бюдже ного бизнеса в лице малого и среднего предпри- тами10, но и позволят строить и реализовывать нимательства, которое изначально имело регио- стратегии развития территорий, а также стаби нальную специализацию и без которого невоз- лизируют финансовые рынки, в которые орга можно увеличить валовой региональный продукт нично должны быть вплетены операции малого и сбалансировать бюджеты субъектов РФ. и среднего бизнеса.

Особая роль будет принадлежать регионам, где, собственно, и будет осуществляться реали- URL: http://www.uptp.ru.

Актуальные вопросы оказания государственных зация закона. Именно “взгляд изнутри” позво и муниципальных услуг: сб. ст. / под ред. А.В. Алтын лит выявить как сильные, так и слабые стороны цева. М., 2010.

нового закона. Мы должны, как говорится, по URL: сbr.ru.

стоянно “держать руку на пульсе” и при необ URL:minfin.ru.

ходимости инициировать требуемые изменения.

URL:сbr.ru.

Как палата регионов, Совет Федерации находит- Coleman J. The Corporate Actor as a System of ся в тесном взаимодействии с парламентами всех Action // Foundations of Social Theory, First Harvard субъектов Российской Федерации и готов совме- University Press, 1990. P. 421-450.

стно с ними вносить консолидированные зако- Friedman M. The Social Responsibility of Business is to Increase its Profits. // The New York Times нодательные инициативы, направленные на раз Magazine. 1970. 13 Sept. URL: http://www.colorado.edu/ витие малого и среднего предпринимательства, studentgroups/libertarians/issues/friedman-soc-resp в том числе с использованием такого нового для business.html.

нашей страны, но очень перспективного инстру Вступивший в силу 1 января 2011 г. федераль мента, как микрофинансирование. Возникающие ный закон от 02.07.10 г. 151-ФЗ “О микрофинан при этом риски могут мотивировать власти ре совой деятельности и микрофинансовых организа гиона к централизации доходных и расходных циях”.

полномочий, к более активному вмешательству Frye T. Capture or Exchange? Business Lobbying в дела частного сектора и наращиванию собствен- in Russia // Europe-Asia Studies. 2002. 7. P. 1017 1036.

ной экономической деятельности для приобре Mallen Baker. Arguments against Corporate Social тения активов, которыми можно воспользовать Responsibility. URL: http://www.mallenbaker.net/csr/ ся в случае неудачной для регионального бюд CSRfiles/against.html.

жета конъюнктуры. В долгосрочной перспективе Поступила в редакцию 10.12.2010 г.

n g a e h V C i X e w F e D r P w Click to buy NOW!

m w o w c.

.

d k o c c a r u t




© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.