WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

   Добро пожаловать!

Pages:     || 2 |
-- [ Страница 1 ] --

ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 1 ПЕЙЛИНГ (a) В различных странах существует весьма разнообразная практика бухгалтерского учёта, так что едва ли удастся найти две страны, систему

учёта которых были бы идентичны.

В настоящее время многие транснациональные корпорации, готовящие финансовую отчётность в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности (МСФО), могут получить котировку на многих фондовых биржах. Однако некоторые компании не имеют возможности использовать МСФО для получения котировки и вынуждены применять национальные Общепринятые принципы бухгалтерского учета (GAAP). По мнению многих компаний, подготовка финансовой отчётности согласно МСФО имеет ряд преимуществ, которые перевешивают трудности, связанные с переходом от национальных GAAP к МСФО.

Задание:

(i) Описать основные причины, по которым транснациональные корпорации могли бы предпочесть принятие МСФО в качестве единственных стандартов финансовой отчетности. (6 баллов) (ii) Описать проблемы, связанные с международными стандартами финансовой отчетности, которые могут помешать их широкому принятию. (7 баллов) (b) ОАО Пейлинг зарегистрировано в Европе. В соответствии с национальным законодательством, компания обязана готовить финансовую отчётность согласно национальным стандартам учёта. Клези рассматривает возможность покупки Пейлинг, но перед тем, как принять окончательное решение, желает получить консолидированную отчётность группы Пейлинг в соответствии с МСФО, потому что Клези одновременно изучает возможность приобретения другой компании. При этом Клези желает, чтобы финансовая отчётность Пейлинг была представлена в формате МСФО, как если бы международные стандарты использовались в качестве основы учёта впервые.

В соответствии с национальными GAAP, чистая прибыль группы Пейлинг за год, окончившийся 31 марта 2004 г., составляет 89 млн. дол., а собственный капитал (т. е.

акционерный капитал и капитальные резервы) группы по состоянию на 31 марта г. равны 225 млн. дол.

Национальные GAAP имеют следующие особенности:

(1) Изменение в учётной политике было отображено единой корректировкой прибыли за текущий год. В течение года, окончившегося 31 марта 2004 г., впервые начислялась амортизация зданий. Было рассчитано, что износ зданий составляет 30 млн. дол., включая 3 млн. амортизационных начислений за период.

(2) 31 марта 2004 г. Пейлинг приобрела дочернюю компанию Одд. Доля меньшинства (25%), показанная в балансе, рассчитывалась исходя из балансовой стоимости чистых активов дочерней компании до каких бы то ни было корректировок с учётом их справедливой стоимости. Справедливая и балансовая стоимости чистых активов Одд на дату приобретения составляли соответственно 28 млн. дол. и 24 млн. дол.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (3) 31 марта 2004 г. Пейлинг уплатила за дочернюю компанию Одд 16 млн. дол.

Превышение справедливой стоимости приобретенных чистых активов (с учетом условных обязательств) над стоимостью инвестиции списывается на финансовый результат в течение срока полезной службы изнашиваемых немонетарных активов, который составляет 5 лет. В отчете о прибылях и убытках Пейлин за год, окончившийся 31 марта 2003 г., соответствующая часть превышения уже показана.

(4) 1 апреля 2003 г. Пейлинг продала полностью принадлежащую ей иностранную дочернюю компанию за 40 млн. дол., поступления от продажи превысили стоимость инвестиции на 8 млн. дол. Пейлинг исключила все результаты дочерней компании из своей финансовой отчётности, указав лишь прибыль от продажи в размере 8 млн. дол. в консолидированном отчёте о прибылях и убытках группы. На дату продажи стоимость чистых активов дочерней компании составляла 36 млн. дол., причём на момент её приобретения деловая репутация (гудвилл) не возникла. По состоянию на марта 2003 г. курсовой резерв группы содержал прибыль от курсовых разниц на сумму 3 млн. дол. При реализации резерв не расформировывался.

(5) Пейлинг учитывает отложенные налоги с использованием методики, запрещенной МСФО 12 “Налоги на прибыль”. По состоянию на 31 марта г. и 31 марта 2003 г. чистые налогооблагаемые временные разницы составляли соответственно 13 млн. дол. и 6 млн. дол. Входящий и исходящий остатки отложенных налогов, которые рассчитывались по методике, запрещенной МСФО 12, составляли соответственно 0.3 млн. дол. и 0.9 млн. дол. Ставка налога на прибыль принимается равной 30%.

Задание:

(i) Пересчитать чистую прибыль за год, окончившийся 31 марта 2004 г., а также собственный капитал Пейлинг по состоянию на 31 марта 2004 г., в соответствии с МСФО. (9 баллов) (ii) Кратко описать, как приведение отчётности компании Пейлинг в формат МСФО может повлиять на решение о её покупке. (3 балла) (25 баллов) Вопрос 2 ТИМБЕР ПРОДАКТС Задание:

(a) Кратко объяснить учётный принцип преобладания сущности над формой. (3 балла) (b) Объяснить надлежащий подход к учёту операций, описанных ниже в (i) (ii) и (iii), и проводки, которые должны появиться в отчёте о прибылях и убытках за год, окончившийся 31 октября 2004 г., и в балансе по состоянию на 31 октября 2004 г.

(i) Тимбер Продактс импортирует твердую древесину и выдерживает её в течение 5 лет в особых условиях в целях последующего производства высококачественной мебели. За год, окончившийся 31 октября 2004 г., стоимость импортированной древесины составила 40 млн. дол. Компания заключила договор о продаже всей этой древесины за 40 млн. дол. при условии её обратного выкупа через 5 лет за 56.10 млн. дол.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (ii) Тимбер Продактс производит мебель, которую поставляет в розничную торговлю на условиях консигнации, причем предприятие розничной торговли имеет право вернуть мебель производителю в течение 6 месяцев после поставки, а также обязано ежемесячно вносить плату за право выставлять мебель в салоне, которую производитель использует на оплату страхования и возмещение услуг по доставке. По истечении 6 месяцев предприятие розничной торговли обязано рассчитаться с Тимбер Продактс за полученную продукцию по цене, существовавшей на дату поставки. Случаев возврата мебели Тимбер Продактс предприятиями розничной торговли по окончании шестимесячного срока не было.

За год, окончившийся 31 октября 2004 г., Тимбер Продактс поставила предприятиям розничной торговли мебель по цене 10 млн. дол. (это обычная цена продажи, равная себестоимости плюс 33 % наценки). Фактически от предприятий розничной торговли получено 6 млн. дол.

(iii) Тимбер Продактс осуществляет прямые поставки мебели крупным корпоративным клиентам в кредит при условии оплаты через 3 месяца. ноября 2003 г. компания заключила договор с Реди Сапорт, согласно которому к последней перешло право требования в отношении дебиторской задолженности в обмен на немедленную оплату 90%. Помимо этого, Тимбер Продактс получит дополнительную компенсацию, размер которой зависит от того, в каком объёме и в какие сроки дебиторы фактически произведут расчёт.

Договор предоставляет Реди Саппорт право требовать от Тимбер Продактс возмещения убытков в размерах оговоренной максимальной суммы.

По состоянию на 31 октября 2004 г. к Реди Сапорт перешло право требования в отношении дебиторской задолженности на сумму 15 млн. дол., а сумма убытков, которые Тимбер Продактс обязана компенсировать, достигла максимума и составляет 200 тыс. дол.

(12 баллов) (c) Укажите, какая дополнительная информация вам была бы необходима для определения экономической сущности следующей операции:

Тимбер Продактс установила на своей мебельной фабрике специальные электронные устройства для контроля за состоянием воздуха, в связи с чем возникла необходимость установки мощных очистных вентиляторов. Договор о разработке и монтаже таких вентиляторов был заключён с компанией Экстрактор-Плюс. Тимбер Продактс берёт на себя ответственность за обслуживание и страхование оборудования, а также ежегодно будет осуществлять в пользу Экстрактор-Плюс разовый платёж, включающий фиксированную поквартальную арендную плату и почасовую плату за использование.

За год, окончившийся 31 октября 2004 г., сумма поквартальных арендных платежей составила 80 тыс. дол., а почасовая плата за использование – 120 тыс. дол. (3 балла) (18 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 3 БЕРГЕР Бергер – компания, имеющая биржевую котировку, которая готовит финансовую отчётность за год, окончившийся 30 июня 2004 г.

Из прошлогоднего баланса известна следующая информация:

На 1 июля 2003 г. эмиссионный доход составлял 2,025,000 дол., резерв переоценки 4,050, дол., нераспределенная прибыль 2,700,000 дол., а выпущенный акционерный капитал состоял из 5 млн. обыкновенных акций номиналом 1 дол.

В течение года были осуществлены следующие операции:

Акционерный капитал 1 декабря 2003 г. в обмен на 80% выпущенного акционерного капитала Х (компании, имеющей котировку на международной фондовой бирже) была осуществлена эмиссия 1 миллиона обыкновенных акций номиналом 1 дол. Акционерный капитал X состоял из 2 миллионов акций номиналом 25 ц., рыночной стоимостью 1.58 дол. за акцию. На дату приобретения справедливая стоимость активов X составляла 3,000,000 дол. Стоимость гудвилла по состоянию на 30 июня 2004 г. равнялась 121 тыс. дол.

1 мая 2004 г. за 250,000 дол. Бергер выкупил 100,000 обыкновенных акций номиналом 1 дол.

Бергер осуществляет деятельность в стране, законодательство которой требует, чтобы в отношении выкупаемых собственных акций за счёт накопленной прибыли формировался специальный «Резерв погашения». Сумма, уплаченная при выкупе акций сверх их номинала, списывается на нераспределенную прибыль.

Резерв переоценки Резерв переоценки был впервые сформирован 30 июня 2003 г. и состоит из:

Активы A B C D Всего $000 $000 $000 $000 $ Первоначальная стоимость 4,900 2,500 500 100 8, Дооценка 2,500 1,300 200 50 4, _ _ _ _ _ Балансовая стоимость 7,400 3,800 700 150 12, _ _ _ _ _ A и B – изнашиваемые активы, остаточный срок полезной службы которых на 30 июня 2003 г.

равнялся 10 годам. Амортизация начислялась правильно, т. е. исходя из стоимости переоценки, однако корректировки резерва переоценки в отношении выбывших переоценивавшихся активов не проводились.

Актив D был продан в течение года за 170,000 дол., поступления были прокредитованы на счёт переходящих остатков.

Актив C в течение года подвергся обесценению на сумму 250,000 дол.

Актив A в конце года должен быть дооценен на 800,000 дол.

По состоянию на 30 июня 2004 г. рыночная стоимость прочих активов приблизительно равна их балансовой стоимости.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Прибыль за год Проект консолидированного отчёта о прибылях и убытках группы Бергер показывает прибыль за год на сумму 800,000 дол. Эта сумма не включает прибыли от реализации актива D и результатов нового дочернего предприятия – X.

Прибыль X за год составила 600,000 дол.

В течение года Бергер уплатил держателям обыкновенных акций дивиденды в объёме 68, дол. и планирует объявить о заключительных дивидендах на сумму 32,000 дол.

Иностранная валюта Бергер имеет кредит, деноминированный в иностранной валюте, пересчёт которого в доллары привёл к возникновению курсового убытка на сумму 6,000 дол. Этот убыток был списан непосредственно на счёт собственного капитала, что противоречит МСФО 21 “Влияние изменений валютных курсов”.

Прочие обстоятельства В свете вступления в силу нового стандарта учёта необходимо скорректировать нераспределенную прибыль. Корректировка в отношении предыдущего периода необходима в размере списания 250,000 дол.

Задание:

Подготовить отчёт об изменении собственного капитала за год, окончившийся 30 июня 2004 г.

(25 баллов) Вопрос 4 КИТС Компания Китс составляет финансовую отчётность на 31 марта каждого года.

Компании принадлежит небольшая сеть гостиниц, балансовая стоимость которых равна $ млн.

Стоимость гостиниц периодически пересматривается, и на 31 марта 2004 г. их ценность использования была определена как $20 млн., стоимость замещения – $16 млн., а рыночная стоимость – $19 млн.

На 31 марта 2004 г. одна из вышеупомянутых гостиниц была выведена из эксплуатации и в настоящее время выставлена на продажу. Её балансовая стоимость составила $3 млн., ценность использования – $2 млн., а рыночная стоимость – $2,5 млн. (при этом вознаграждение посредникам и расходы на юристов предположительно составит $200,000).

Китс планирует произвести переоценку гостиниц на 31 марта 2004 г.

В отношении гостиниц, находящихся в эксплуатации, никаких признаков обесценения на данный момент нет.

Задание:

Рассчитать, по какой стоимости гостиницы должны быть показаны в финансовой отчётности Китс на 31 марта 2004 г.

(6 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 5 КИПЛИНГ Киплинг занимается производством и эксплуатацией самолетов малой авиации. Компания составляет финансовую отчётность на 31 марта каждого года.

Киплинг только что завершила производство пяти самолетов нового образца. Компания предполагает использовать их на внутренних перевозках.

Строительство указанных самолётов началось 1 апреля 2002 года. В отчётности на 31 марта 2004 г. компания планирует включить их в необоротные материальные активы.

1 апреля 2002 г. Киплинг взяла кредит в размере $20 млн. сроком на три года с целью финансирования строительства самолетов. Проценты по кредиту составляют 10% в год и подлежат выплате накопительно в конце трехлетнего срока вместе с основной суммой долга.

Киплинг капитализует проценты по производимым активам в соответствии с МСФО “Затраты по займам”.

Строительство самолетов было завершено 1 января 2004 г., но покраска корпусов была отложена до 31 марта 2004 г. Затраты на производство самолетов (исключая затраты на финансирование) составили $28 млн.

Во время строительства некоторые используемые в производстве компьютеризированные комплектующие сильно упали в цене.

По оценкам компании, на 31 марта 2004 г. возмещаемая стоимость самолетов составила $ млн.

Срок службы авиационных двигателей, используемых в самолетах, составляет 3 года. Фюзеляж, как ожидается, прослужит восемь лет. Компания решила амортизировать двигатели и фюзеляж равномерно соответственно их срокам полезной службы. Стоимость двигателей составляет 30% общей стоимости самолета. Двигатели будут заменены 31 марта 2007 г. Оценочная стоимость замены составляет $15 млн.

Компания решила ежегодно производить переоценку самолетов на основании их рыночной стоимости.

На 31 марта 2005 г. рыночная стоимость самолетов составляет $21 млн.

На 31 марта 2006 г. рыночная стоимость самолетов составляет $19,6 млн.

При переоценке излишек или дефицит пропорционально делится между двигателями и фюзеляжем по балансовой стоимости на конец года, предшествующего переоценке.

Задание:

Показать, как описанные выше самолёты должны быть отображены в финансовой отчётности на:

(a) 31 марта 2004 г.;

(b) 31 марта 2005 г. и 2006 г.;

(c) 31 марта 2007 до переоценки.

(15 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 6 ХЕЙВУД Проблемы идентификации и оценки нематериальных активов в балансе решались непоследовательно и приводили к активным спорам. Опубликование МСФО “Нематериальные активы” призвано преодолеть эти проблемы.

Задание:

(a) Обсудить критерии признания и первоначальной оценки нематериальных активов согласно МСФО 38 “Нематериальные активы”. (9 баллов) (b) 1 июля 2004 г. компания Хейвуд успешно завершила сделку по приобретению 100% акционерного капитала компании Фаст Трак. В ходе борьбы с конкурентами условия тендерного предложения Хейвуд несколько раз улучшались. Первоначально за 100% акций Фаст Трак компании Хейвуд предлагала:

20 млн. своих обыкновенных акций номиналом 1 дол. Непосредственно перед подачей тендерного предложения рыночная цена акции составляла 3, дол.;

денежные средства в сумме 15 млн. дол.

Окончательное предложение Хейвуд, принятое акционерами компании Фаст Трак июля 2004 г., предполагало: денежную выплату в размере 25 млн. дол. и предоставление беспроцентного долгового обязательства еще на 25 млн. дол., которое подлежит погашению 30 июня 2008 г. Рыночные процентные ставки для аналогичных обязательств составляют 13% в год. Количество предлагаемых акций не изменилось, но к дате принятия предложения рыночная цена акций Хейвуд увеличилась до 4 дол.

Дисконтированная стоимость 1 доллара при процентной ставке 13% составляет:

В конце года 3 0.70 доллара В конце года 4 0.60 доллара По оценкам компании Хейвуд, справедливая стоимость чистых активов Фаст Трак, за исключением долгосрочных нематериальных активов, составляет 64 млн. дол. В течение тендерного процесса эта стоимость существенно не изменилась.

Приобретенные нематериальные активы Фаст Трак включают:

(i) Торговую марку Клинвош, жидкости для мытья посуды. По имеющимся данным, аналогичная конкурирующая торговая марка, имеющая похожую репутацию и приблизительно такую же стоимость, была недавно приобретена за 12 млн. дол.

(ii) Лицензию на добычу радиоактивной руды из шахты в течение десяти лет.

Стоимость лицензии определить сложно, т. к. вознаграждение за нее не выплачивалось. Однако, поскольку Фаст Трак – единственная компания, которая в состоянии добывать эту руду, ее руководство оценило данную лицензию в 9 млн. дол. Сама шахта входит в состав основных средств Фаст Трак.

(iii) Квоту на вылов 10,000 тонн рыбы в год в территориальных водах. Этими и другими квотами активно торгует специализированная компания, которая называется Квотаторг. Цена подобных лицензий на дату приобретения составляет 1,600 долларов за тонну рыбы. Квота бессрочна, но в целях сохранения запасов рыбы правительство имеет право изменять объем вылова, разрешенный такой квотой. Объем квот пересматривается ежегодно.

(iv) Остальные долгосрочные нематериальные активы включены в гудвилл компании Фаст Трак.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Задание:

Подготовить перечень долгосрочных нематериальных активов “Фаст Трак”, которые будут признаны в консолидированной финансовой отчетности компании Хейвуд на 1 июля 2004 г. отдельно. Ваш ответ должен включать обоснования предложенного подхода к учету каждой из статей. (8 баллов) (17 баллов) Вопрос 7 БЭЙБОН Компания Бэйбон осуществляет строительно-монтажные работы. В 2002 году спрос на такие работы упал, что привело к финансовым затруднениям, ведущим к сокращению штатов. В качестве альтернативы сокращению штатов, руководство решило перестроить часть складских помещений компании под жилые дома. Было решено провести строительство в двухлетний срок, по окончании которого сдать готовое жилье в аренду. По оценкам, каждый готовый дом мог быть сдан в аренду сроком на 10 лет при ежемесячной арендой плате $660.

Затраты на строительство оцениваются следующим образом: на оплату труда – $120,000 и на материалы – $180,000. Работы начались 1 декабря 2002 г., завершить их предполагалось ноября 2004 г.

Ранее компания выполняла лишь небольшие заказы на ремонтные работы, поэтому для проведения нового строительства был приобретен завод стоимостью $85,000, остаточная стоимость которого на 30 ноября 2004 г. оценивается в $35,000.

Компания получила субсидию, покрывающую 20% цены покупки завода, с условием, что прямые затраты на оплату труда в период с 1 декабря 2002 г. по 30 ноября 2004 г. составят по крайней мере $120,000. Компания получила 80% суммы субсидии 1 декабря 2002 г., оставшаяся сумма должна быть выплачена 30 ноября 2004 г. Субсидия была предоставлена с условием, что её сумма может быть уменьшена из расчета минус один доллар за каждый доллар, на который прямые затраты на оплату труду окажутся меньше $120,000, причем если общая сумма прямых затрат на оплату труда окажется ниже $113,000, то вся субсидия подлежит возврату.

Компания также привлекла финансирование посредством осуществления 1 декабря 2002 г.

эмиссии беспроцентной облигации с нулевым купоном, а также конвертируемой облигации.

Облигация с нулевым купоном была эмитирована на сумму $103,135 со сроком погашения через 5 лет в размере $150,000. В связи с данной эмиссией компания понесла затраты на вознаграждение консультантам на сумму $10,000.

Конвертируемая облигация с доходностью 10% готовых была эмитирована на сумму $105,000 со сроком погашения в этом же размере через 5 лет, либо с правом конвертации в обыкновенные акции Бэйбон на ту же дату. Рыночная процентная ставка по займам составила бы 12%.

Предполагалось что в течение года, окончившегося 30 ноября 2003 г., компания начнет строительство всех пяти домов, что повлечет за собой следующие затраты:

$15,000 – на расчистку складских помещений от хранящихся там техники и оборудования;

$20,000 – подготовительные затраты на месте строительства, включая прокладку дорог и прочие услуги;

$55,000 – прямые затраты на оплату труда и $98,000 – прямые затраты на производственные материалы в ходе нового строительства.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Административные накладные расходы, относящиеся к новому строительству, оцениваются в 30% от прямых затрат на оплату труда. Руководство Бейбон обратилось к главному бухгалтеру за разъяснениями относительно того, как на отчётность компании повлияет завершение к ноября 2003 года строительства двух домов, вместо частичного выполнения работ на всех домах. Один из домов предполагалось использовать в качестве демонстрационного до ноября 2004 г. а другой, начиная с 30 ноября 2003 года, предполагалось сдать в аренду по ставке $660 в месяц.

Задание:

(a) Обсудить капитализацию затрат по займам. (6 баллов) (b) В предположении, что компания решила закончить строительство всех домов до ноября 2004 г. и следовать политике капитализации затрат по займам:

(i) Рассчитайте сумму, по которой незавершенное строительство будет показано в балансе “Бейбон” на 30 ноября 2003 г.

Объясните, почему те или иные упомянутые в вопросе затраты были списаны либо капитализированы.

(ii) Подготовьте краткий отчет для директоров компании с указанием трех видов затрат, по которым возможен альтернативный порядок учета при отражении затрат на строительство на 30 ноября 2003 г.

(iii) Рассчитайте затраты по займам, подлежащие капитализации в финансовом году, окончившемся 30 ноября 2004 г. (18 баллов) (c) Дайте консультацию директорам компании по вопросу отражения в отчетности завершения строительства двух домов к 30 ноября 2003 г. вместо частичного выполнения на ту же дату строительства всех пяти домов. (6 баллов) (30 баллов) Вопрос 8 СТАРСКИ Согласно концепции осмотрительности, балансовая стоимость актива не должна превышать суммы денежных средств, которую этот актив способен генерировать. МСФО 36 “Обесценение активов” описывает порядок применения этого принципа в отношении долгосрочных активов.

Согласно МСФО 36, актив подлежит списанию до возмещаемой стоимости, если последняя окажется ниже его балансовой стоимости. Стандарт обеспечивает последовательность при оценке и признании убытка от обесценения.

Задание:

(a) Объяснить, в чем состояла необходимость принятия МСФО 36 “Обесценение активов”. (4 балла) (b) Дайте определение и объясните понятие возмещаемой суммы, которое представлено в МСФО 36. (4 балла) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (c) Компания Старски определила подразделение, которое производит определенный продукт, в качестве единицы, генерирующей денежные средства. Балансовая стоимость её активов на 31 декабря 2003 г. показана ниже:

Млн. $ Млн. $ Деловая репутация (гудвилл) Материальные активы:

Земля и здания Машины и оборудование _ _ _ Недавно компания-конкурент вышла на рынок с улучшенной версией этого же продукта. Теперь “Старски” необходимо осуществить инвестиции в усовершенствование данного продукта и снизить цену на него, что, однако, приведет к снижению маржи прибыли. По мнению руководства, все это является признаком обесценения.

Следует также принять во внимание, что:

(i) Прогнозируемые поступления денежных средств от производства продукта:

Год, окончившийся 31 декабря: Млн. дол.

2004 г. 2005 г. 2006 г. (ii) Руководство полагает, что с учетом риска, связанного с производством продукции данного вида, ее рентабельность должна составить 11% (до налогообложения).

(iii) Земля и здания учитываются по переоцененной стоимости. Их первоначальная стоимость за вычетом накопленной амортизации составляет на 31 декабря 2003 г. 240 млн. дол.

(iv) Справедливая стоимость за вычетом затрат на продажу земли и зданий, по расчетам, составляет 300 млн. дол., а машин и оборудования – 68 млн. дол.

Задание:

(i) Рассчитать убыток от обесценения, который должен быть признан на декабря 2003 г. (4 балла) (ii) Объяснить, как этот убыток будет отражен в финансовой отчетности за год, окончившийся 31 декабря 2003 г. (8 баллов) (20 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 9 AB И CD (a) Концептуальные принципы, закладываемые органами, ответственным за разработку международных стандартов учёта, в основу подготовки финансовых отчётов, способны коренным образом изменить способ отображения финансовых договоров, напр., аренды, в отчётности. Эти принципы определяют основные элементы финансовой отчётности: активы, обязательства, собственный капитал, доходы, расходы, а также правила их признания. Анализируя определения активов и обязательств, можно придти к заключению, что большинство договоров аренды, в т. ч. нерасторжимые договоры операционной аренды, удовлетворяют критериям признания активов и обязательств, поскольку вероятно, что арендатор получит будущие экономические выгоды, заключённые в объекте аренды и неизбежно обязан будет передавать экономические выгоды арендодателю. В связи с проблемами, возникающими при учёте аренды, высказывалось мнение в необходимости капитализации всех объектов, используемых на основании нерасторжимой операционной аренды – и тогда единственной проблемой останется определение понятия “нерасторжимости”.

Задание:

(i) Объяснить порядок учёта аренды в отчётности арендатора согласно МСФО 17 “Аренда”. (7 баллов) (ii) Обсудить существующие проблемы, связанные с признанием и классификацией договоров аренды в финансовой отчётности. В ответе, где необходимо, следует привести примеры. (8 баллов) (b) (i) За год до 31 мая 2004 г., компания AB, имеющая котировку на признанной фондовой бирже, продала сети энергоснабжения своих станций компании CD, также имеющей котировку на признанной фондовой бирже, за 198 млн. дол.

В то же время AB заключила договор с CD об операционной аренде проданных активов сроком на 10 лет. Справедливая стоимость проданных активов составляла 98 млн. дол., а балансовая стоимость, соответствующая первоначальной стоимости за вычетом износа, 33 млн. дол. Арендная плата была установлена в размере 24 млн. дол. в год, что вдвое превышает обычную плату за аренду аналогичных активов. (5 баллов) (ii) Помимо этого, 1 июня 2003 г., AB продала оборудование балансовой стоимостью в 100 млн. дол. компании EF, имеющей котировку на признанной фондовой бирже. Резерв переоценки в отношении проданного оборудования составлял 30 млн. дол. На указанную дату справедливая стоимость и цена продажи оборудования составляли 152 млн. дол. Оборудование было немедленно взято в аренду сроком на 4 года, что соответствует остаточному сроку его службы. Ликвидационная стоимость по окончании срока аренды будет пренебрежимо малой, при этом в конце срока аренды AB имеет право выкупить оборудование по цене 1 дол. Договор аренды не может быть расторгнут и предполагает арендную плату в размере 43.5 млн. дол., вносимую в начале каждого финансового года. Все расходы на обслуживание и страховку оборудования ложатся на AB.

Ставка, подразумеваемая в договоре аренды, равна 10% в год. Оборудование амортизируется по линейному методу. (Приведенная стоимость аннуитета в дол. в течение 3 лет при ставке в 10% составляет 2.49 дол) (5 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Задание:

Показать и объяснить, как описанные выше договоры аренды будут отображены в финансовой отчётности AB по состоянию на 31 мая 2003 г. в соответствии с МСФО 17 и “Принципами подготовки и составления финансовой отчётности”.

(25 баллов) Вопрос 10 ШИПРАЙТ Основной деятельностью этой крупной компании, получившей листинг на крупной фондовой бирже, является кораблестроение. Компания Шипрайт готовит финансовою отчетность на марта. 1 июля 2000 г. компания заключила долгосрочный контракт с компанией “Петрокем” на строительство нефтяного танкера. Окончание работ запланировано на 31 декабря 2003 г., таким образом, строительство продлится в течение нескольких учётных периодов.

Цена договора составила $800 млн. Согласно договору, его цена может быть увеличена на 2% в случае досрочного завершения строительства на 8 или более недель, либо уменьшена на 1% в случае завершения строительства позже установленного срока на более чем 2 недели. Поскольку строительство продлится несколько лет, в течение которых, как ожидается, заработная плата вырастет, договор предполагает надбавку к цене, компенсирующую рост расходов подрядчика на оплату труда в течение отчётных периодов, оканчивающихся 31 марта 2003 г. и 2004 г.

По результатам исследования стандартов безопасности и проблем утечки нефти, проведенного правительственной комиссией, 1 июля 2002 г. был принят новый нормативный акт, регулирующий строительство нефтяных танкеров. Согласно новому законодательству, все нефтяные танкеры должны иметь двойной корпус. Это не было предусмотрено первоначальным техническим проектом танкера, который строит компания Шипрайт. В срочном порядке были проведены переговоры с “Петрокем”, в результате которых был заключён дополнительный договор, учитывающий новые требования законодательства, и внесены соответствующие изменения в технический проект. Положения первоначального договора об увеличении/ уменьшении цены в случае досрочного/ более позднего выполнения работ на дополнительный договор не распространяются. В связи с заключением дополнительного договора “Петрокем” согласился на увеличение первоначальной цены на $100 млн., а также на продление срока выполнения работ на 2 месяца (т.е. до 28 февраля 2004 г.). По оценкам Шипрайт, стоимость работ по дополнительному договору составит $80 млн.

Ниже представлена информация о ходе выполнения работ по контракту, все оценки приведены по состоянию на конец соответствующего периода и могут считаться достоверными:

В $ млн.

Отчетный год на31 марта 2001 г. 2002 г. 2003 г. 2004 г.

Суммарные затраты 640 660 660 Фактические затраты на указ. дату (см.ниже) 128 264 507 Затраты на исправление некачественно выполненных работ 20 – Оценка затрат по дополнительному договору 80 Фактические затраты по дополнительному договору на указ. дату 48 Компенсация роста расходов на оплату труда (накопительно) 6 © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Оценочная дата в срок в срок 10 недель завершены окончания работ до срока 31 марта 2004 г.

Стоимость принятых работ – по первоначальному договору 136 280 570 – по дополнительному договору 60 Примечание: оценочные суммарные затраты и фактические затраты не включают расходы на исправление некачественно выполненной работы, затраты по дополнительному договору, а также доп. расходы на оплату труда.

Учетная политика компании Шипрайт по договорам подряда предусматривает:

(i) затраты и выручка по договорам подряда признаются исходя из стадии завершенности договора на отчётную дату.

(ii) Стадия завершенности определяется соотношением фактически понесенных затрат (не включая расходы на исправление некачественно выполненной работы и дополнительные расходы на оплату труда) по состоянию на отчётную дату к общей сумме ожидаемых расходов по договору.

(iii) Выручка по договору должна включать соответствующую часть компенсации за рост расходов на оплату труда, а также поощрительные платежи или штрафные санкции, когда они становятся достаточно вероятными.

(iv) Дополнительный договор (с момента его заключения) рассматривается как составная часть первоначального договора и не учитывается как отдельный договор подряда.

(v) Прибыль не признается до тех пор, пока степень завершенности не достигнет 20%.

Ожидаемые убытки признаются немедленно.

Задание:

(a) Подготовить выписку из отчёта о прибылях и убытках компании Шипрайт на марта 2001 г, 2002 г., 2003 г., и 2004 г. по вышеуказанным контрактам в соответствии в учетной политикой компании Шипрайт. (10 баллов) Примечание: Не нужно готовить выписку из баланса.

(b) Рассчитать стадию завершенности работ по договору на конец каждого из указанных периодов как отношение принятых работ к цене договора. Сравнить и прокомментировать полученный результат с оценками стадии завершенности согласно п. (a). (5 баллов) Примечание: Цена договора должна включать выручу по дополнительному договору.

Поощрительные платежи/ штрафные санкции в связи с досрочным/ более поздним завершением строительства, а также компенсация доп. расходов на оплату труда – не учитывать. По части (b) НЕ нужно готовить отчёт о прибылях и убытках.

(15 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 11 ПЕЗЕРВЫ Резервы – это разновидность обязательств, т. е. резервы подлежат признанию только тогда, когда они отвечают определению обязательства. Ключевой критерий признания обязательства (а значит и резерва) – наличие текущей задолженности. Однако, хотя Совет по МСФО всегда осознавал важность надлежащего отображения резервов в финансовой отчётности, детальные разъяснения на этот счёт появились сравнительно недавно. Данные вопросы регулируются в МСФО 37 “Резервы, условные обязательства и условные активы”.

Задание:

(a) (i) Объяснить, почему существовала необходимость более детальных указаний относительно учёта резервов. (7 баллов) (ii) Объяснить условия, при которых согласно МСФО 37 резервы подлежат признанию в финансовой отчётности. (6 баллов) (b) Объясните, были ли соблюдены требования МСФО 37 при отображении в отчётности нижеописанных резервов. Компания по производству ядерного топлива Ворлд Уайд Нуклиар Фьюелз, имеющая котировку на признанной фондовой бирже, показала в своей финансовой отчетности по состоянию на ноября 2004 г. следующую информацию:

Резервы и долгосрочные обязательства (i) Резерв в связи с выводом из АЭС из эксплуатации формируется постепенно в течение срока ее службы (50 лет) на полную сумму соответствующих затрат, включая расходы на уничтожение отработанного радиоактивного топлива.

Резерв формируется на основании будущих цен и дисконтируется с использованием действующей в настоящий момент рыночной ставки процента.

Создание резерва для вывода АЭС из эксплуатации $ млн.

Остаток на 1 декабря 2003 г. Корректировка, возникшая в связи с изменением уровня цен (отнесено на счет собственного капитала) Списано на отчёт о прибылях и убытках Корректировка в связи с получением дополнительных данных (отнесено на счет собственного капитала) Остаток на 30 ноября 2004 г. Недисконтированные затраты на вывод оборудования из эксплуатации, на которые резерв еще не сформирован, составляют 1,231 млн. дол., поскольку согласно политики компании, резерв на вывод АЭС из эксплуатации формируется постепенно в течение срока ее службы. (7 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (ii) В течение года компания купила нефтедобывающее предприятие. Договор о покупке предполагал, что нефть будет поставляться прежней холдинговой компании предприятия по нерентабельной цене в течение пяти лет. В результате был создан резерв под будущие убытки в размере $135 млн., который имел отношение исключительно к поставке нефти по заниженной цене. В добавление к этому нефтедобывающему предприятию, возможно, придётся понести расходы в связи с устранением ущерба окружающей среде (восстановление почвы и грунтовых вод), которые вытекают из ее прошлых обязательств. Однако, какие-либо юридические основания, требующие проведения комплекса природоохранных мероприятий, отсутствуют. Резервы в связи с устранением ущерба окружающей среде формируются компанией, когда определен формальный план мероприятий по консервации отработанной скважины. Поэтому при покупке нефтедобывающего предприятия было решено сформировать резерв в размере 120 миллионов дол.

на восстановление окружающей среды. Ворлд Уайд Нуклиар Фьюелз имеет репутацию компании, которая в ходе своей деятельности заботится о сохранении окружающей среды (5 баллов) (25 баллов) Вопрос 12 КЕРЕНСКИЙ Ниже приведена информация, относящаяся к компании Керенский.

(a) Учётная прибыль компании составила 900,000 дол.

(b) В результате дооценки недвижимости в течение периода её балансовая стоимость возросла с 240,000 дол. до 300,000 дол. Переоценка не является индексацией в целях налогового учета.

(c) Прочие основные средства включают машины и оборудование. На 1 июля 2002 г. они составляли:

$ Налоговая база 500, Остаточная стоимость 1,300, Других временных разниц по состоянию на 1 июля 2002 г. не было.

За год, окончившийся 30 июня 2003 г., амортизационные отчисления составили 260, дол., а налоговая амортизация была списана в объёме 175,000 дол.

(d) 1 июля 2002 г. компания заключила договор об операционной аренде оборудования сроком на 5 лет. Срок экономического использования данного оборудования составляет 10 лет. Керенский учитывает этот договор аренды согласно МСФО 17 “Аренда”.

Договор устанавливает следующую арендную плату (которая до сих пор всегда вносилась вовремя):

$ Первый платёж (1 июля 2002 г.) 110, Последующие платежи (30 июня 2003 г., 2004 г., 2005 г., 2006 г., 2007 г.) по 50, Расходы (арендная плата) по операционному лизингу списываются на налогооблагаемые затраты по кассовому методу.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (e) Компания пришла к выводу: чтобы обогнать конкурентов, необходимо срочно начинать программу научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ. В текущем году расходы на разработку были капитализированы в объёме 80,000 дол.

(согласно МСФО 38 “Нематериальные активы”). Ранее капитализация таких расходов не осуществлялась. Расходы на разработку списываются на затраты, принимаемые к налогообложению, в том периоде, когда они были понесены Задание:

(a) Рассчитать обязательство по налогу на прибыль предприятия за год, окончившийся 30 июня 2003 г.

(b) Рассчитать остаток отложенного налога, который подлежит включению в баланс по состоянию на 30 июня 2003 г.

(c) Подготовить примечание относительно движения по счёту отложенного налога и сумму, подлежащую списанию на затраты периода за год, окончившийся 30 июня 2003 г.

(d) Подготовить примечание к отчёту о прибылях и убытках, показывающее структуру затрат по налогу на прибыль за год, окончившийся 30 июня 2003 г.

(e) Подготовить примечание, согласовывающее произведение учётной прибыли и ставки налога на прибыль с затратами по налогу.

(f) Подготовить примечание к балансу, показывающее движение по счёту отложенного налога для каждого вида временных разниц.

Предположить, что ставка налога на прибыль предприятия составляет 30%.

(20 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 13 ДЕРРИ ОАО Дерри создала для своих работников план с установленными выплатами. По оценкам независимого актуария, стоимость обязательств плана на 31 мая 2003 г. составляла $1,500 млн. и $2,000 млн. на 31 мая 2004 г. Активы плана представлены, главным образом, облигациями и долевыми инструментами. Их справедливая стоимость показана ниже:

31 мая 2003 г. 31 мая 2004 г.

$ млн. $ млн.

Облигации с фиксированным процентом 380 Долевые инструменты 1,300 1, Прочие инвестиции 290 _ _ 1,970 2, _ _ В течение года условия пенсионного плана были пересмотрены в сторону увеличения выплат, гарантированных работникам, что и было надлежащим образом учтёно актуарием. Рост актуарного обязательства в связи с услугами работников в прошедшие периоды составил $ млн. (стоимость прошлых услуг), и $70 млн. – в связи с услугами за прошедший период (стоимость текущих услуг). Компании ещё не приходилось признавать чистую актуарную прибыль или убыток в отчёте о финансовых результатах.

Взносы компании в пенсионный план за период составили $60 млн., доход от активов плана на 31 мая 2004 г. ожидается в размере $295 млн., а стоимость процентов по обязательствам плана – $230 млн.

Средняя продолжительность остающегося срока службы работников оценивается в 10 лет. На июня 2003 чистая совокупная непризнанная актуарная прибыль равнялась $247 млн.

Задание:

Рассчитать сумму чистых активов пенсионного плана, подлежащую включению в баланс Дерри по состоянию на 31 мая 2004 г. и согласовать её с входящим остатком, а также разложить затраты, признанные в отчёте о прибылях и убытках в отношении пенсионного плана, на составляющие. (Ответ должен быть дан в соответствии с требованиями МСФО19 “Вознаграждения работникам”) (11 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 14 ХАРДИ 1 апреля 2001 г. компания Харди приобрела 4 млн. обыкновенных акций Сиблинг по $4.50 за каждую и 10% привилегированных погашаемых акций на сумму $500,000 (по номиналу). На указанную дату накопленная прибыль Сиблинг составляла $8,400,000.

Ниже приведены проекты балансов обеих компаний по состоянию на 31 марта 2004 г.:

Харди Сиблинг $000 $000 $000 $ Активы Необоротные активы Основные средства 42,450 22, Инвестиции в Сиблинг Обыкновенные акции 18,000 – Привилегированные акции 500 – 60,950 22, Текущие активы Запасы 9,850 6, Дебиторская задолженность 11,420 3, Денежные средства в банке 490 – 21,760 10, Всего активы 82,710 32, Пассивы Капитал и резервы Обыкновенные акции (номинал $1) 10,000 5, Нераспределенная прибыль 52,640 15, 62,640 20, Необоротные обязательства 10%-ые векселя 12,000 4, 10%-ые привилегированные погашаемые акции – 2, 12,000 6, Текущие обязательства Кредиторская задолженность 5,600 3, Операционный овердрафт – Налоги 2,470 1, 8,070 6, Всего пассивы 82,710 32, © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Необходимо также принять во внимание следующую информацию:

(a) В основные средства Сиблинг входит большой земельный участок, включенный в отчётность по первоначальной стоимости в $5 млн. Его справедливая стоимость на момент приобретения компании Сиблинг компанией Харди составляла $7 млн., а на марта 2004 г. – выросла до $8.5 млн. Согласно учётной политике группы, земельный участок должен отражаться в отчётности по справедливой стоимости без начисления амортизации.

(b) Помимо этого, на дату приобретения компании Сиблинг её основные средства включали оборудование, справедливая стоимость которого превышала балансовую на $4 млн. Остававшийся срок его полезного использования равнялся 5 годам. Учётная политика группы предполагает равномерное начисление амортизации. Справедливая стоимость прочих чистых активов Сиблинг приблизительно равнялась их балансовой стоимости.

(c) В течение года компания Сиблинг продала Харди товары на сумму $1.8 млн. Согласно ценовой политике Сиблинг, все товары продаются с 20%-ой наценкой к себестоимости.

На 31 марта 2004 г. запасы Харди включали товары, трансфертная цена которых составляла $450,000.

31 марта 2004 г. остатки на текущих счетах материнской и дочерней компании составляли $240,000.

(d) С даты приобретения гудвилл обесценился на $1,488,000.

Задание:

(a) Подготовить консолидированный баланс Харди по состоянию на 31 марта 2004 г.

в соответствии с МСФО (IFRS) 3 “Объединения компаний”.

(17 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 15 ХАМПЕЛ Хампел – небольшая компания, имеющая листинг. 1 апреля 2003 года она приобрела 90% акций компании Сопел. В тот же день Хампел выкупила у Сопел 10%-ый вексель за $200,000, который подлежит погашению в течение 5 лет (платежами по $40,000 на 31 марта каждого года).

Нераспределенная прибыль Сопел на дату приобретения составляла $2,200,000.

Баланс на 31 марта 2004 г.

Хампел Сопел $000 $ Необоротные активы Основные средства 2,120 1, Нематериальные активы- 1, программное обеспечение Инвестиции – акции Сопел 4, 10%-ый вексель – прочие 65 ––––– ––––– 6,495 4, Текущие активы Запасы 719 Дебиторская задолженность 524 Текущий счёт Сопел Денежные средства 20 1,338 ––––– ––––– Всего активы 7,833 4, ––––– ––––– Пассивы Капитал Акционерный капитал (акции 2,000 1, номиналом 1 дол.) Эмиссионный доход 2,000 Нераспределенная прибыль 2,900 6,900 1,955 3, ––––– ––––– Необоротные обязательства 10-ый вексель Правительственная субсидия 230 230 40 ––––– ––––– Текущие обязательства Кредиторская задолженность 475 Текущий счёт Хампел Налоги 228 Овердрафт ––––– ––––– 703 ––––– ––––– Всего пассивы 7,833 4, ––––– ––––– © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Необходимо также принять во внимание следующую информацию:

(i) На дату приобретения в основные средства Сопел входит объект, принадлежащий компании на условиях финансовой аренды, остаточная стоимость которого равна $400,000, а остающийся срок полезной службы – 4 года. Этот объект передан в субаренду за $80,000 на условиях предоплаты, т. е платежи осуществляются 1 апреля каждого года. По мнению Правления Хампел, справедливую стоимость данного объекта оптимальным образом отражает дисконтированная стоимость будущих денежных поступлений, от него ожидаемых. Стоимость капитала группы составляет 10%.

При ставке дисконтирования 10% приведенная стоимость аннуитета в $1, получаемого в конце года, оставляет:

3-х летний аннуитет $2· 4-х летний аннуитет $3· (ii) Программное обеспечение Сопел оценено по сумме, которая представляет собой капитализированную величину расходов на разработку интегрированного бухгалтерского пакета, который был готов к использованию 1 апреля 2002 г.

Капитализированная величина составляла $2,400,000 и, согласно учётной политике Сопел, амортизировалась согласно линейному методу в течение 8 лет. (т. е. по $300, в год). Однако, по мнению Правления Хампел, данный пакет более уместно амортизировать в течение 5 лет (iii) 31 марта 2004 г. в запасы Хампел входят товары, купленные у Сопел за $25,000.

Трансфертная цена установлена с 25%-ой надбавкой к себестоимости. Нереализованная прибыль должна исключаться из нераспределенной прибыли компании-продавца.

(iv) 31 марта 2004 г. компания Сопел перечислила Хампел $55,000, которые последняя получила только в первых числах апреля. Эта сумма включала выплату основной суммы в отношении 10%-го векселя (проценты были уплачены ранее) и погашение остатка по текущему счёту в размере $15,000.

(v) С даты приобретения стоимость гудвилла снизилась на $120,000.

Задание:

(a) Подготовить консолидированный баланс Хампел на 31 марта 2004 г.

(20 баллов) (b) В прочие инвестиции Хампел входят 6,000 акций компании Вудбридж категории А.

Эти акции были приобретены в течение прошедшего финансового года, окончившегося 31 марта 2003 г. Акционерный капитал Вудбридж состоит из:

обыкновенных акций категории А с правом голоса 10, обыкновенных акций категории Б без права голоса 20, В отношении права на получение дивидендов разницы между акциями категории А и Б не существует. В течение прошедшего финансового года Вудбридж понесла значительные убытки и вообще не платила дивидендов © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Хампел отобразила в отчётности инвестицию в Вудбридж как обычную инвестицию, поскольку:

На нее приходится меньшая часть дивидендов Вудбридж (т. е. 6,000/30,000 = 20%);

Хампел не имеет ни одного представителя в совете директоров Вудбридж;

и Хампел не влияет на производственную и управленческую политику Вудбридж.

Задание:

Обсудить подход Правления Хампел к отображению в своей отчётности инвестиции в Вудбридж и указать, как бы Вы её учли. (5 баллов) (25 баллов) Вопрос 16 РАДАН Ниже представлены выдержка из баланса компании Радан по состоянию на 1 апреля 2003 г.:

$000 $ Обыкновенные акции номиналом 25 центов 4, Капитальные резервы:

Эмиссионный доход Резерв погашения акций 1, Резерв переоценки Нераспределенная прибыль _ 2, _ 6, _ 10%-ые конвертируемые облигации 2, 8%-ые привилегированные акции 1, _ Примечание: приведены остатки на начало текущего периода.

Ниже приведен проект отчёта о прибылях и убытках за год, окончившийся 31 марта 2004 г., до объявления окончательных дивидендов за год:

$000 $ Прибыль до процентов и налогов 1, Проценты по облигациям (200) Дивиденды по привилегированным акциям (80) _ Прибыль до налогов 1, Налоги – в отношении 2004 г. отложенные налоги _ (690) _ дивиденды по обыкновенным акциям (320) _ _ © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Нужно также принять во внимание следующую информацию:

(i) 7 сентября 2003 г. была осуществлена льготная эмиссия 1 новой акции на каждые обыкновенных акций в обращении.

(ii) 1 января 2004 г. по подписке был осуществлен выпуск прав на покупку 1 новой акции по 50 центов на 5 обыкновенных акций в обращении. Непосредственно перед выпуском прав рыночная цена обыкновенной акции Радан составляла 1.40 дол.

(iii) Облигации могут быть конвертированы на следующих условиях:

Год Облигации Обыкновенные акции 2006 г. – 2010 г. $100 2011 г. – $100 Ставка налога на прибыль равна 33%.

(iv) В предыдущие года прибыль на акцию была правильно показана и составляла 8 центов.

Задание:

(a) Рассчитать прибыль на акцию (EPS) Радан за год, окончившийся 31 марта 2004 г.:

(i) базовую (со сравнительной информацией);

(ii) пониженную (без сравнительной информации);

и указать, какая прибыль на акцию подлежит раскрытию в финансовой отчётности (без сравнительной информации). (11 баллов) (b) Объяснить, почему полезно раскрывать информацию не только о базовой, но и о пониженной прибыли на акцию. (6 баллов) (17 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 17 ЛАРЧЕР Ниже приведена оборотно-сальдовая ведомость компании Ларчер, имеющей котировку на признанной фондовой бирже, по состоянию на 30 сентября 2004 г.:

$000 $ обыкновенные акции номиналом $1 100, 11%-ые облигации 30, накопленная прибыль на 1 октября 2003 г. 23, Основные средства – первоначальная стоимость (примечание (i)) 216, Износ основных средств на 1 октября 2003 г. 50, Торговая дебиторская задолженность (примечание (ii)) 25, Торговая кредиторская задолженность 8, Арендная плата (примечание (iii)) Выручка от реализации 247, Себестоимость продаж 165, Затраты на сбыт 13, Административные затраты (примечание (ii)) 12, Налог на прибыль (примечание (iv)) Уплаченные проценты по облигациям (примечание (v)) 1, Запасы – 30 сентября 2004 г. 16, Денежные средства 7, _ _ 460,020 460, _ _ Нужно также принять во внимание следующую информацию:

(i) Необоротные активы Основные средства и их износ:

$000 $000 $ Земля Здания Оборудование Первоначальная стоимость 12,000 80,000 124, Износ на 1 октября 2003 г. 0 16,000 34, 1 октября 2003 г., исходя из рыночных цен, вся земля и здания компании Ларчер были оценены в 120 млн. дол., в т. ч. 20 млн. дол. – стоимость земли и 100 млн. дол. – стоимость зданий. Срок службы зданий, первоначально оценивавшийся в 50 лет (при нулевой ликвидационной стоимости), не пересматривался. После даты переоценки остаточный срок полезной службы составляет 40 лет. Правление желает включить землю и здания в финансовую отчётность за год, окончившийся 30 сентября 2004 г., по стоимости переоценки (с учётом влияния переоценки на амортизацию).

Оборудование амортизируется по ставке 15% с использованием метода уменьшаемого остатка.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (ii) Факторинг торговой дебиторской задолженности Торговая дебиторская задолженность, представленная в перечне остатком в 25.5 млн.

дол., показана за вычетом торговой дебиторской задолженности на сумму 10 млн. дол., право требования в отношении которой было 30 сентября 2004 г. уступлено компании Мерчант факторинг за 9.5 млн. дол., которые были уплачены на банковский счёт компании в тот же день. Разница в 500,000 дол. была включена в административные затраты в качестве финансовых расходов. Компания Ларчер должна будет возместить Мерчант факторинг всю сумму торговой дебиторской задолженности, которую Мерчант факторинг не сможет собрать в течение 5 месяцев.

(iii) Арендные платежи 30 сентября 2004 г. был осуществлён арендный платёж на сумму 800,000 дол. Это первый из пяти ежегодных платежей, осуществляемых в конце периода в отношении аренды объекта основных средств, цена покупки которого составляет 3 млн. дол. По мнению аудиторов, данный договор аренды является финансовой арендой, подразумеваемая процентная ставка по которой равна 10% в год.

(iv) Налог на прибыль Обязательство по налогу на прибыль по состоянию на 30 сентября 2004 г. оценивается в 9 млн. дол. Налог на прибыль подлежит уплате через 6 месяцев после окончания финансового года компании. Обязательство по налогу на прибыль за год, окончившийся 30 сентября 2003 г., оценивалось в 6.8 млн. дол. и было погашено марта 2004 г. за 7.2 млн. дол.

(v) Проценты к выплате Компания уплатила половину процентов, причитающихся по облигациям за год.

Налоги по выплаченным процентам в расчёт не принимать.

(vi) Сотрудник компании подал на Ларчер в суд и требует возмещения ущерба, нанесенного ему по причине нарушения правил техники безопасности на производстве.

Из переписки с юристами, представляющими Ларчер в судебном разбирательстве, видно, что существует два вероятных итога:

Результат вероятность сумма ущерба, погашаемая компанией Неосторожность пострадавшего 70% $3 млн.

Ущерб нанесен исключительно по вине компании 30% $6 млн.

Расходы на услуги юристов оцениваются в 500,000 дол.

Задание:

(a) отчёт о прибылях и убытках Ларчер за год до 30 сентября 2004 г., включающий корректировки в отношении пунктов (i) – (vi). (7 баллов) (b) отчёт об изменениях собственного капитала за тот же период. (5 баллов) (c) баланс по состоянию на 30 сентября 2004 г. (13 баллов) (25 баллов) Примечание: Не учитывать отложенный налог и не готовить примечания к финансовой отчётности.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 18 ГАРРИ 1 апреля 2003 г. компания Гарри приобрела 80% обыкновенных акций компании Сенди у компании Гарбот, уплатив $2.50 за акцию на день покупки и обязавшись уплатить ещё по $2 за акцию наличными 1 апреля 2006 г. Сумма, подлежащая уплате 1 апреля 2006 г., в отчётности не показана. 1 октября 2003 г. компания Гарри приобрела 40% обыкновенных акций компании Эксл, уплатив наличными $3 дол. за каждую акцию.

Балансы всех трех компаний на 31 марта 2004 г. показаны ниже:

Гари Сенди Эксл $ млн. $ млн. $ млн.

Основные средства 115 293 Инвестиции 380 60 ––– ––– ––– 495 353 Текущие активы Запасы 56 44 Дебиторская задолженность 64 29 Банк 0 120 14 87 15 ––– ––– ––– ––– ––– ––– Всего активы 615 440 ––– ––– ––– Капитал и обязательства Капитал и резервы Обыкновенные акции (номиналом 1 дол.) 50 100 Эмиссионный доход 50 40 Нераспределенная прибыль – на 1 апреля 2003 г. 63 185 – прибыль/убыток за год 100 163 (5) 180 150 ––– ––– ––– ––– ––– ––– 263 320 Необоротные обязательства 10%-ый вексель 100 20 Текущие обязательства Кредиторская задолженность 175 75 Налоги 61 25 Овердрафт 16 252 nil 100 nil ––– ––– ––– ––– ––– ––– Всего капитал и обязательства 615 440 ––– ––– ––– Необходимо также принять во внимание следующую информацию:

(i) Стоимость капитала Гарри можно принять равной 10%. $1 к получению при ставке дисконта 10% можно принять равным:

$ в конце года 1 0. в конце года 2 0. в конце года 3 0. © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (ii) Справедливая стоимость инвестиций Сенди на дату её приобретения Гарри составляла $85 млн. Согласно учётной политике Гарри, инвестиции учитываются согласно их рыночной стоимости, а прибыли или убыток при переоценке списываются на финансовый результат. 31 марта 2004 г. рыночная стоимость инвестиций Сенди составляла $65 млн. Справедливая стоимость остальных чистых активов Сенди и всех чистых активов Эксл на дату их приобретения компанией Гарри может считаться равной балансовой стоимости.

(iii) В январе 2004 г. Гарри были приобретены у Эксл товары за $17.5 млн., которые были проданы с 40%-ой наценкой к себестоимости. На 31 марта 2004 г. половина этих товаров находилась на складах Гарри.

(iv) До конца года расчёты по всем внутригрупповым операциям уже проведены, но платёж на сумму $6 млн. от Сенди к Гарри ещё не поступил.

(v) По состоянию на 31 марта 2004 г. гудвилл, возникший на момент покупки Сенди, обесценился на $8 млн.;

гудвилл в отношении Эксл на указанную дату оценивается в $45 млн.

Задание:

(a) Подготовить консолидированный баланс Гарри по состоянию на 31 марта 2004 г.

(20 баллов) Примечание: расчёты округлять до млн. дол.

(b) Обсудить признаки, при которых инвестиция в акции компании должна считаться инвестицией в ассоциированную компанию. (5 баллов) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 19 БАРТОЛ Из отчётности компании Бартол на 31 марта 2004 г. извлечены следующие выдержки:

$000 $ Арендуемое здание фабрики, переоцененная стоимость (прим. (i)) 40, Инвестиционная собственность по переоцененной стоимости (прим.(i)) 10, Оборудование по первоначальной стоимости (прим (i)) 50, Оборудование – износ на 1 апреля 2002 г 14, Дебиторская задолженность 12, Запасы – 31 марта 2004 г. 6, Денежные средства в банке и кассовая наличность Кредиторская задолженность 8, Отложенный налог – 1 апреля 2003 г. (прим. (iv)) 1, Обыкновенные акции номиналом 25 ц. 20, 12%-ый вексель (эмитирован в 2000 г.) 15, 10%-ые привилегированные акции номиналом 1 дол.

(подлежат выкупу в 2006 г. по номиналу) 10, Накопленная прибыль – 1 апреля 2003 г. 12, Резерв переоценки – 1 апреля 2003 г. 12, Выручка от реализации 86, Себестоимость реализации 48, Счёт Совместного предприятия (прим. (ii)) 2, Операционные затраты 9, Проценты по векселю Доход от аренды Налог на прибыль (прим. (iii)) Промежуточные дивиденды (прим. (iv)) 1, ––––––– ––––––– 181,500 181, ––––––– ––––––– Примечания:

(i) Основные средства:

В оборудование включена сумма $l млн. (пересчитана 31 марта 2004 г.). Эта сумма показана в отношении объекта основных средств, закупленного в Германии 1 января 2004 г., по цене 4 млн. евро. Оплата будет произведена апреля 2004 г. Курсы обмена на указанные даты составляли:

1 января 2004 5 евро за $ 31 марта 2004 4 евро за $ 30 апреля 2004 4.5 евро за $ Бартол не хеджирует валютные операции. Указанное оборудование еще не введено в эксплуатацию и поэтому амортизация на него не должна начисляться.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Недвижимость:

Бартол владеет двумя объектами недвижимости. Один – арендуемое здание, в котором расположена головная фабрика предприятия, второе сдается в аренду третьей стороне. Согласно учётной политике Бартол, инвестиционная собственность учитывается по текущей (справедливой) стоимости. Ниже приведены сведения о первоначальной и переоцененной стоимости недвижимости:

Фабрика Инвест. собственность $000 $ Первоначальная стоимость – 1 апреля 1998 34,000 8, Переоценка 31 марта 2003 г 40,000 10, Переоценка 31 марта 2004 г 44,000 9, 1 апреля 2003 г. остаточный срок службы арендуемого здания фабрики составлял 20 лет, а срок полезной службы инвестиционной собственности на момент её приобретения равнялся 30 годам. Результаты переоценки, проведенной по состоянию на 31 марта 2004 г., еще не включены в финансовую отчётность. Амортизационные отчисления в отношении основных средств в нынешнем году не производились. Оборудование амортизируется по методу уменьшаемого остатка по ставке 20% в год.

Затраты на амортизацию включаются в себестоимость реализации.

(ii) Счёт совместного предприятия представляет собой чистый остаток в отношении операций Бартол в рамках СП с компанией Ратунга, начиная с апреля 2003 г. Каждый участник СП использует в рамках СП собственные активы и самостоятельно несет затраты. Выручка от СП делится между участниками пополам. СП не является отдельным юридическим лицом.

Состав операций, включенных в счёт СП:

$ Первоначальная стоимость оборудования 2, Доля в доходах СП (50% от совокупных продаж) (1,400) Себестоимость продаж (без амортизации) Запасы Дебиторская задолженность Кредиторская задолженность (200) Чистый остаток по счёту СП 2, Оборудование подлежит амортизации согласно учётной политике, описанной в примечании (i).

(iii) Остаток по налогу на прибыль, приведенный в оборотно-сальдовой ведомости, представляет собой разницу между оценкой обязательства по налогу за прошлый год, и той суммой, по которой это обязательство было фактически погашено. Налоговые обязательства за период, окончившийся марта 2004 г., оцениваются в $4.8 млн. дол., не включая обязательств по налогу на прибыль от деятельности СП (метод амортизации оборудования в финансовом учёте совпадает с налоговой амортизацией). Ставка налога на прибыль – 25%. Суммарные временные разницы (связанные с тем, что балансовая стоимость активов компании превышает их налоговую базу) на апреля 2003 г. равнялись $7.2 млн., а на 31 марта 2004 г. снизились до $5. млн. При этом временные разницы в связи с переоценкой недвижимости выросли на $4 млн.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (iv) Выплаченные промежуточные дивиденды включают половину годовой суммы, которая подлежит уплате в отношении привилегированных акций.

Правление рассматривают возможность предложить окончательные дивиденды в объёме, позволяющем компании Бартол достичь среднерыночной ставки доходности акций, которая равна 3%. Рыночная цена акций Бартол равна $1.80 за акцию. Информация о предложенных дивидендах раскрывается компанией Бартол в примечаниях к финансовой отчётности.

Задание:

Подготовить (a) отчёт о прибылях и убытках за год, окончившийся 31 марта 2004 г.

(10 баллов) (b) баланс по состоянию на 31 марта 2004 г.;

(15 баллов) в соответствии с МСФО, на сколько позволяют данные.

Отчёт об изменениях собственного капитала готовить не нужно. (25 баллов) Вопрос 20 САМСОН (a) Международное бухгалтерское сообщество долгие годы пыталось выработать добротные определения элементов финансовой отчётности. Определения элементов, в особенности активов и обязательств, занимают центральное место в «Принципах подготовки и составления финансовой отчётности», разработанных Комитетом по МСФО. Однако современный подход к учёту некоторых статей не в полной мере согласуется с данными определениями. Одна из главных целей Принципов – обеспечить исключение из баланса статьей, которые не являются активами или обязательствами, а также включение в него элементов, являющихся таковыми по своей сути, что позволит повысить прозрачность финансовой отчётности.

Задание:

Объяснить, почему такие элементы финансовой отчётности, как активы и обязательства, имеют столь большое значение в контексте Принципов;

и критически обсудить нынешние определения, приводя примеры нестыковки существующей учётной практики с этими определениями. (8 баллов) (b) Самсон готовит финансовую отчётность по состоянию на 31 марта 2004 г. Вам предложено рассмотреть следующие вопросы:

(i) 1 января 2004 г. Самсон подписал с новым офисным комплексом договор о предоставлении услуг по еженедельной мойке окон в течение 5 лет.

Предоставление услуг начнется с 1 апреля 2004 г. Самсон получил годовой платеж в размере $50,000 и столько же будет получать за каждый из четырех последующих годов. Самсон заключил целый ряд аналогичных договоров и поэтому в состоянии надежно оценить затраты, которые будут понесены в связи с предоставлением данных услуг. По мнению Самсона, эти затраты составят $30,000 в год.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Чтобы обеспечить себя надежными поставками моющих средств и материалов, Самсон 20 марта 2004 г. подписал второй договор, согласно которому обязался ежемесячно закупать 1,000 литров моющей жидкости в течение всех 5 лет по $2 за литр. Договор –нерасторгаемый. И только что Самсон узнал, что на тех же условиях аналогичное моющее средство можно было получать у другого поставщика – по $1.40 за литр.

Задание:

Описать, как Самсону следует отобразить оба этих договора в своей финансовой отчётности на 31 марта 2004 г. (5 баллов) (ii) 1 апреля 2003 г. компания начала добычу руды в стране, где отсутствует природоохранное законодательство. В свою опубликованную финансовую отчётность Самсон включил “зеленую декларацию”, где объявляет о намерении всемерно ограничивать ущерб, который его хозяйственная деятельность может нанести окружающей среде, и, в частности, на сколько возможно приводить в первоначальное состояние природный ландшафт местности, где осуществляется добыча полезных ископаемых. Нужно также принять во внимание следующие данные:

стоимость лицензии на добычу руды в течение 10 лет $12 млн.

стоимость оборудования для добычи (срок службы 5 лет, амортизируется по линейному методу) $5 млн.

оценочный размер расходов на восстановление ландшафта через 10 лет (дисконтированы по ставке 8%) $6 млн.

По данным геологоразведки, месторождение содержит 48 млн. тонн промышленных запасов руды. В течение года компания добыла 8 млн. тонн руды. По оценкам руководства компании, достигнутые объёмы среднегодовой добычи сохранятся, и все промышленные запасы будут исчерпаны до истечения срока действия лицензии. Условия лицензии позволяют компании Самсон добывать столько руды, сколько ей угодно, без какой-либо дополнительной платы государству.

Задание:

Подготовить выдержку из финансовой отчётности Самсон за год, окончившийся 31 марта 2004 г., в отношении месторождения руды с необходимыми пояснениями. (7 баллов) (iii) Самсон публикует ежемесячный журнал, который продаётся только по годовой подписке. Предоплату за годовую подписку необходимо вносить не позднее 1 января каждого года, в случае отказа от подписки деньги подписчику не возвращаются. Затраты на публикацию журнала следующие:

ежегодные постоянные затраты $480, прямые затраты на печатание журнала $3 за экземпляр на 1 января 2004 года имеется 20,000 подписчиков, каждый из которых заплатил по $90.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Задание:

Подготовить выдержки из финансовой отчётности Самсона за год, окончившийся 31 марта 2004 г., в отношении подписки на журнал:

– согласно общепринятому принципу начислений;

и – согласно жесткой интерпретации определения «обязательства» (5 баллов) (25 баллов) Вопрос 21 РОТОНДА (a) Сельское хозяйство – одна из крупнейших отраслей мировой экономики, которая во многих странах обеспечивает львиную долю валового внутреннего продукта. Тем не менее, до февраля 2001 г., когда КМСФО был опубликован МСФО 41 “Сельское хозяйство”, ни один из органов стандартизации учёта не выпустил сколько-нибудь подробного документа, регулирующего порядок учёта хозяйственной деятельности в сельском хозяйстве. МСФО 41 предлагает, как иногда кажется, радикально новые подходы к учёту биологических активов сельхозпредприятиями.

Задание:

Дать определение биологических активов и объяснить требования МСФО 41 к их отображению в финансовой отчётности. В ответе необходимо критически обсудить предлагаемый подход. (10 баллов) (b) Основное направление деятельности компании Ротонда – сельское хозяйство. Её основные активы – это земли сельскохозяйственного назначения, которые используются для выпаса и разведения овец с целью производства шерсти и баранины.

Помимо этого занимается лесным хозяйством. Ниже приведены данные о справедливой стоимости активов компании за вычетом расходов на сбыт по состоянию на 1 июня 2003 г. и 31 мая 2004 г.:

Справедливая стоимость 1 июня 2003 г. 31 мая 2004 г.

$ $ Новорожденные ягнята 25 Производство шерсти:

Овцы возрастом до 5 лет 100 Овцы возрастом более 5 лет 80 Производство мяса:

Овцы до 6 лет 120 Биологические и прочие активы (кол-во):

Овцы возрастом до 5 лет (производство шерсти) 2,000 1, Овцы возрастом более 5 лет (производство шерсти) 1,000 1, Овцы возрастом до 4 лет (производство мяса) 1,500 1, Новорожденные ягнята – 1, В мае 2004 г. родилось 1,250 ягнят. В целях учёта можно предположить, что все они родились 31 мая 2004 г. Взрослые особи в течение года не покупались и не продавались.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Лесное хозяйство Справедливая стоимость 1 июня 2003 г. 31 мая 2004 г.

40,000 гектаров земли (стоимость которой в 1971 г. составляла $500,000) 725,000 750, Лесонасаждения: 200,000 кленов (посажены в мае 1989 г.) 450,000 480, Согласно учётной политике Ротонды, земельная собственность учитывается по текущей стоимости.

По состоянию на 31 мая 2004 г. в запасах Ротонды находится кленовые стволы, поваленные в мае 2003 г., которые на тот момент были отображены в учёте по справедливой стоимости в размере $250,000. На 31 мая 2004 г. справедливая стоимость этой древесины составляет $270,000.

Правительственная субсидия В марте 2004 г. Ротонда прошла официальную проверку и получила право на субсидию в размере $120,000. Субсидия предоставляется компаниям, использующим органические методы животноводства. Ожидается, что субсидия будет выплачена в сентябре 2004 г.

Задание:

Подготовить выдержки из отчёта о прибылях и убытках и баланса компании Ротонда по состоянию на 31 мая 2004 г. в отношении вышеописанного. (15 баллов) (25 баллов) Вопрос 22 ДЖЕМАЙНА МСФО 19 “Вознаграждение работникам”, который, помимо прочих вопросов, регулирует порядок учёта пенсий и прочих вознаграждений работникам по окончании трудовой деятельности. Вознаграждения работникам по окончании трудовой деятельности бывают двух видов: пенсионные планы с установленными взносами или с установленными выплатами Задание:

(a) Описать характерные черты пенсионных планов с установленными взносами и с установленными выплатами, а также подход к их учёту согласно МСФО 19. (7 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (b) Компания Джемайна создала для своих работников пенсионный план с установленными выплатами. План ежегодно пересматривается. Актуарии компании предоставили ей следующую информацию:

на 31 марта 2003 г. на 31 марта 2004 г.

$000 $ Приведенная стоимость обязательств плана 1,500 1, Справедливая стоимость активов плана 1,500 1, Стоимость текущих услуг – год до 31 марта 2004 г. Уплаченные взносы – год до 31 марта 2004 г. Вознаграждения, выплаченные работникам – год до 31 марта 2004 г. Чистые суммарные непризнанные прибыли на 1 апреля 2003 г. Ожидаемая доходность активов плана на 1 апреля 2003 г. 12% Ставка дисконтирования обязательств плана на 1 апреля 2003 г. 10% По имеющимся оценкам на 31 марта 2003 г., каждый работник компании Джемайна прослужит ещё в среднем 10 лет.

Задание:

Подготовить выдержки из финансовой отчётности компании Джемайна за год до 31 марта 2004 г. в соответствии с МСФО 19 “Вознаграждения работникам”, насколько позволяет информация. (8 баллов) (c) (i) Различные подходы к учёту договоров аренды – это та сфера, где без надлежащего стандарта возникает благоприятная почва для всевозможных манипуляций финансовой отчётностью. МСФО 17 “Аренда” был опубликован с целью определения соответствующей учётной политики и требований к раскрытию информации в отношении финансовой и операционной аренды.

Задание:

Описать, как повлияет на финансовую отчётность арендатора учёт договора об аренде в качестве операционной, а не финансовой аренды;

привести основные признаки, обычно указывающие на финансовый характер договора об аренде. (5 баллов) (ii) 1 апреля 2002 г. Джемайна взяла в аренду объект основных средств сроком на 5 лет. Арендные платежи осуществляются на условиях предоплаты и составляют $60,000. Справедливая стоимость объекта аренды на 1 апреля г. составляла $260,000. Компания амортизирует аналогичные активы по методу уменьшаемого остатка, исходя из ставки 25% в год.

Задание:

В предположении, что речь идёт о финансовой аренде, а процентная ставка, подразумеваемая в договоре равна 8%, – подготовить выдержку из финансовой отчётности компании Джемайна за год, окончившийся марта 2004 г., в отношении указанного договора аренды (5 баллов) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 23 ГИППО Компания «Гиппо» на протяжении двух предыдущих учетных периодов инвестировала средства в две другие компании: «Тюлень» и «Трубкозуб»;

1 апреля 2003 года она приобрела 80 млн.

акций «Тюленя» за $240 млн., нераспределенная прибыль «Тюленя» на эту дату составила $125 млн., а 1 июля 2004 года «Гиппо» приобрела 40% акционерного капитала «Трубкозуба» за $61 млн.

Балансы трех указанных компаний на 31 декабря 2003 представлены ниже:

«Гиппо» «Тюлень» «Трубкозуб» $000 $000 $000 $000 $000 $ АКТИВЫ Долгосрочные активы Материальные активы 372,420 147,610 76, Инвестиции 301,000 12,000 – Краткосрочные активы Запасы 99,430 23,230 35, Дебиторская задолженность 107,950 35,460 29, Денежные средства _ 27, – 207,380 85,890 65, _ _ _ Итого активов 880,800 245,500 141, _ _ _ КАПИТАЛ И ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Капитал и резервы Акционерный капитал (номинал 25 центов) 400,000 25,000 20, Эмиссионный доход 150,000 50,000 25, Нераспределенная прибыль 182,320 142,000 65, _ _ 732,320 217,000 110, Краткосрочные обязательства Кредиторская задолженность 82,170 19,820 26, Операционный овердрафт 36,500 – 2, Налог 29,810 8,680 2, _ _ _ 880,800 245,500 141, _ _ _ © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Имеется следующая информация по отношению к группе:

(i) На дату приобретения компании «Тюлень» справедливая стоимость ее запасов была на $2.5 млн. ниже их себестоимости;

все эти запасы были реализованы «Тюленем» на протяжении 2003 года. Справедливая стоимость материальных долгосрочных активов «Тюленя» превышала балансовую стоимость на $40 млн. Срок службы этих активов на дату приобретения составлял 5 лет;

амортизация материальных долгосрочных активов начисляется равномерно в течение оставшегося срока службы.

Гудвилл обесценивается на 10% каждый год, обесценение рассчитывается помесячно.

(ii) Прибыль «Трубкозуба» за год составила $15 млн., эта прибыль возникала равномерно на протяжении года.

Гудвилл обесценивается на 25% в год, обесценение рассчитывается помесячно.

(iii) В течение года «Тюлень» продал «Гиппо» товары за $60 млн. с наценкой к себестоимости в 20%. До конца года компания «Гиппо» реализовала 80% этих товаров третьим сторонам.

В декабре 2004 года «Гиппо» продала «Трубкозубу» товаров на $10 млн.

Рентабельность продаж «Гиппо» составляет 25%. Все эти товары по состоянию на конец года находились на складах «Трубкозуба».

(iv) «Гиппо» относит нереализованную прибыль на результат компании-продавца.

Задание:

(a) Подготовьте консолидированный баланс «Гиппо»-группы на 31 декабря года. (20 баллов) (б) МСФО 31 «Участие в совместных предприятиях» допускает два порядка учета доли участия в совместных предприятиях в консолидированной финансовой отчетности:

пропорциональную консолидацию и метод долевого участия.

Задание:

Привести два преимущества и два недостатка использования метода пропорциональной консолидации для учета доли участия в совместных предприятиях. (5 баллов) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 24 ДЖАСПЕР Ниже представлена оборотно-сальдовая ведомость компании «Джаспер» на 31 декабря года:

$ $ Выручка от продажи 924, Себестоимость 396, Административные расходы 127, Затраты на сбыт продукции 92, Процентные расходы 3, Земля и здания на 1 января 2004 г. (прим. (i)) 760, Машины и оборудование на 1 января 2004 г. (прим. (i)) 420, Земля и здания, износ на 1 января 2004 г. 8, Машины и оборудование, износ на 1 января 2004 г. 183, Расходы по аренде (прим. (ii)) 10, Программное обеспечение (прим. (iii)) 12, Инвестиции, 1 января 2004 г. (прим. (iv)) 55, Акционерный капитал (номинал акции $1) (прим. (v)) 120, Эмиссионный доход 60, Дебиторская задолженность 178, Кредиторская задолженность (прим. (vi)) 156, Нераспределенная прибыль 651, Доход от инвестиций (прим (vii)) 7, Налог на прибыль (прим. (vii)) 3, Отложенный налог, 1 января 2004 г. (прим. (vii)) 26, Запасы 122, Денежные средства 36, _ _ 2,177,473 2,177, _ _ Примечания:

(i) Долгосрочные активы Стоимость земли согласно оборотно-сальдовой ведомости составляет $560,000.

Рыночная стоимость земли и зданий на 31 декабря 2004 года – $600,000 и $172, соответственно. Амортизация зданий начисляется равномерно исходя срока службы в 50 лет (на дату приобретения);

в текущем году амортизация еще не начислялась. До 2004 года балансовая стоимость и рыночная стоимость земли и зданий значительно друг от друга не отличались. Руководство «Джаспер» следует модели последующей оценки основных средств по переоцененной стоимости согласно МСФО 16 «Основные средства» и желает переоценить землю и здания на 31 декабря 2004 года.

Амортизация машин и оборудования осуществляется по методу уменьшаемого остатка по ставке 25% и относится на себестоимость. За текущий год амортизация еще не начислялась.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (ii) Расходы по аренде Остаток расходов по аренде относится к первой проплате, сделанной 31 декабря года, за аренду финансовую актива, которая началась 1 января 2004 года.

Справедливая стоимость этого актива на 1 января 2004 года составляла $40,000, условия аренды предполагают 5 ежегодных платежей с оплатой $10,000 в конце каждого года. Процентная ставка, подразумеваемая в договоре аренды, составляет 7.9%. Актив амортизируется в соответствии с нормами амортизации машин и оборудования.

(iii) Программное обеспечение Амортизация программного обеспечения за год была начислена. Однако недавно было установлено, что ожидаемые экономические выгоды от использования этого актива на протяжении оставшегося срока его службы не превысят $10,000.

(iv) Инвестиции Инвестиция относится к небольшой доле вложений в акции другой компании. Эта инвестиция классифицирована как финансовый актив, имеющийся в наличии для продажи. На 1 января 2004 года рыночная стоимость акций составляла $0.40 за акцию, и на 31 декабря – $0.47. Руководство компании решило отнести разницу в справедливой стоимости на нераспределенную прибыль в соответствии с МСФО «Финансовые инструменты: признание и оценка».

(v) Акционерный капитал 1 апреля 2004 года была осуществлена эмиссия по льготной цене («выпуск прав» – rights issue) из расчета 1 новая акция на каждые 5 находящиеся в обращении, по цене $1.20 за акцию. 30 декабря 2004 года компания осуществила льготную эмиссию (bonus issue) из расчета 1 новая акция на каждые 4 находящиеся в обращении (эта операция еще не отражена в учете).

(vi) Кредиторская задолженность В течение года были приобретены товары у немецкого поставщика на сумму €45 000.

Эти товары были куплены, когда обменный курс составлял €1,50/$1. На 31 декабря 2004 года курс был €1,40/$1. Корректировка первоначальной суммы, отраженной в учете, произведена не была.

(vii) Налог на прибыль $7,000 инвестиционного дохода относится к полученным дивидендам. Налог на этот доход был удержан у источника. «Джаспер» имеет право вернуть сумму удержанного налога от налоговой администрации. Остаток по налогу на прибыль, показанный в оборотно-сальдовой ведомости, представляет собой разницу между оценкой налогового обязательства за прошлый период и суммой, по которой это обязательство было фактически погашено в нынешнем отчетном периоде. Обязательство по налогу на прибыль за текущий год оценивается в $56,000. Налогооблагаемая временная разница по налогу на 31 декабря 2004 года составляет $96,000. Ставка налога на прибыль – 30%.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Задание:

Используя вышеприведенную информацию, подготовить:

(a) отчет о прибылях и убытках за 2004 год;

(8 баллов) (б) отчет об изменениях собственного капитала за 2004 год;

(5 баллов) (в) баланс по состоянию на 31 декабря 2004 года. (12 баллов) (25 баллов) Вопрос 25 СПАРКС МСФО 18 «Выручка» определяет момент признания выручки в финансовой отчетности.

Выручка – это доход от обычной деятельности предприятия;

к нему относятся продажи, комиссионные и процентные доходы, дивиденды и авторские гонорары. Стандарт определяет порядок учета выручки от определенных операций. Основной вопрос учета выручки – это определение времени ее признания.

Задание:

(a) Изложить, когда выручка от продажи товаров подлежит признанию в финансовой отчетности. (5 баллов) (б) В течение прошедшего отчетного периода компания «Спаркс» осуществила ряд операций, и ее бухгалтер не уверен, как они должны быть отражены в финансовой отчетности.

Задание:

Обсудить отображение в отчетности КАЖДОЙ из описанных ниже операций.

(i) Компания занимается продвижением нового продукта – «Хипра» и предлагает клиентам «купить один, получить второй бесплатно». Продажная цена «Хипры» – $10, а себестоимость – $4. Как часть программы продвижения продукта на рынке компания дарит фирменную футболку «Хипра» за каждых 50 этикеток, присланных клиентами на адрес компании.

(5 баллов) (ii) Компания выпустила специальную карточку для своих постоянных клиентов.

Клиент вначале должен уплатить членский взнос, который в дальнейшем дает право на получение скидок на пользование услугами. Однако, если клиент еще не пользовался услугами, он имеет право аннулировать членство в любое время и вернуть себе полную сумму взноса. Чтобы спрогнозировать вероятный объем аннулирования карточек, компания «Спаркс» привлекла агентство по исследованию рынка. В течение года дисконтные карточки приобрели 1 миллион клиентов, каждый из них заплатил $50. Ожидается, что 10% членов аннулируют карточки и еще 15% так и не воспользуются услугами по предложенной системе скидок. (5 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (iii) Компания «Спаркс» заключила контракт с фирмой «Эден сторз», занимающейся розничной продажей одежды. По договору «Спаркс» будет поставлять «Эден сторз» новые модели одежды в целях ее дальнейшей перепродажи розничным покупателям через сеть бутиков «Эден сторз». Право собственности на товар переходит к «Эден сторз» при получении продукции, но фирма «Эден» не обязана оплачивать товар до перепродажи товара третьим лицам. Если одежда не продана в течение трех месяцев, «Эден» может вернуть ее «Спаркс» либо рассчитаться и оставить одежду у себя. (5 баллов) (iv) Компания «Спаркс» заключила с одним из своих клиентов договор о продаже 20 компьютеров. По договору клиент должен внести депозит в размере $ за каждый компьютер, после чего «Спаркс» уже не может продать его третьей стороне, но при этом компьютер остается у «Спаркс» до полного расчета, который должен быть осуществлен клиентом в течение 4 месяцев, в противном случае он лишается депозита. Компьютеры не будут переданы клиенту до уплаты полной стоимости. Если компьютерам будет нанесен ущерб, «Спаркс» должна вернуть депозит клиенту либо заменить компьютер на аналогичный. (5 баллов) (25 баллов) Вопрос 26 ДЖЕЙД МСФО 40 «Инвестиционная собственность» определяет порядок учета инвестиций в недвижимость. Первоначальное признание инвестиционной собственности осуществляется по себестоимости, а последующая оценка – в соответствии с одной из двух моделей, предусмотренных стандартом.

Задание:

(a) Назвать и обсудить два метода последующей оценки инвестиций в соответствии с МСФО 40. (6 баллов) (б) Компания «Джейд» владеет гостиницей, которую она передала в операционную аренду своей ассоциированной компании «Опал». «Опал» занимается менеджментом гостиничного бизнеса и управляет гостиницей.

Задание:

(i) Объяснить, как гостиница должна быть отображена в финансовой отчетности «Джейд» и «Опал» в соответствии с МСФО. (5 баллов) (ii) Указать, как гостиница учитывалась бы в финансовой отчетности каждой компании, если бы аренда была классифицирована как финансовая. (3 баллов) (в) МСФО 23 «Затраты по займам» определяет порядок учета затрат по займам, т.е.

процентных и прочих расходов, понесенных предприятием в связи с займом денежных средств. Допустимый альтернативный подход предполагает капитализацию затрат по займам, относящихся к квалифицируемым активам. Вопрос целесообразности этого подхода до сих пор является спорным.

Задание:

Привести ДВА аргумента за и ДВА аргумента против капитализации затрат по займам. (6 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (г) «Джейд» недавно приобрела лицензию на предоставление услуг мобильной связи.

Приобретение было профинансировано за счет поступлений от эмиссии облигаций, выпущенных под 5% годовых. Согласно МСФО 38 «Нематериальные активы», лицензия может быть признана в качестве нематериального актива при условии, что «Джейд» развернет специальную сеть мобильной связи, причем пока эта сеть не будет построена, «Джейд» не сможет получать доходы от лицензии. Строительство сети завершится приблизительно через 18 месяцев.

Задание:

Обсудить, можно ли капитализировать затраты по займам в отношении долговых обязательств как часть стоимости лицензии. (5 баллов) (25 баллов) Вопрос 27 ФРИФОЛЛ Компания «Фрифолл», чьи акции котируются на признанной фондовой бирже, имеет следующую структуру долгосрочного капитала на 1 января 2004 года:

Акционерный капитал (обыкновенные акции): $4,200,000, номинал акции – 25 центов Эмиссионный доход: $3,620, Нераспределенная прибыль: $6,270, 6% кумулятивные привилегированные акции: $2,500,000, номинал – $1.

4% конвертируемые долговые обязательства: $3,400, В течение финансового года, заканчивающегося 31 декабря 2004 г., произошли следующие изменения в структуре капитала:

1 марта 2004 года была осуществлена льготная эмиссия (bonus issue) из расчета 1 новая обыкновенная акция на каждые 10 обыкновенных акций в обращении.

1 сентября 2004 года был осуществлен выпуск прав (rights issue – эмиссия по льготной цене), из расчета 1 обыкновенная акция по цене 75 центов на каждые 5 обыкновенных акций в обращении. Рыночная цена акции непосредственно перед реализацией прав составляла $1.05.

Ниже приведена выдержка из отчета о финансовых результатах «Фрифолла» за год, окончившийся 31 декабря 2004 г.:

$ Операционная прибыль 7,627, Процентные расходы (не включая дивиденды по привилегированным акциям) (1,421,706) _ Прибыль до налогообложения 6,205, Налоги (1,738,217) _ Прибыль после налогообложения 4,467, Доля меньшинства (791,272) _ Прибыль за год до выплаты дивидендов 3,676, _ © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Компания «Фрифолл» выпустила 2 млн. опционов на покупку своих акций в 2007 году по цене 80 центов. Средняя справедливая стоимость акций в 2004 году составила $1 за акцию.

Держатели конвертируемых долговых обязательств имеют право обменять долговые обязательства на акции из расчета 1 обыкновенная акция за каждые $2 долга. Конвертация может быть осуществлена в течение 2006 года. Ставка налога на прибыль составляет 25%.

Фактическая прибыль на акцию в прошлом году составила 22.6 цента.

Задание:

(a) (i) Рассчитать прибыль на акцию в текущем году. (7 баллов) (ii) Откорректировать прибыль на акцию за предыдущий года для включения в финансовую отчетность 2004 года. (2 баллов) (б) (i) МСФО 33 «Прибыль на акцию» требует включения всех акций в расчет пониженной прибыли на акцию, в т.ч. эмитируемых при выполнении определенных условий.

Привести определение акций, эмитируемых при выполнении определенных условий, в соответствии с МСФО 33. (2 баллов) (ii) Рассчитать пониженную прибыль на акцию за 2004 год. (6 баллов) (в) «Фрифолл» предоставляет сегментную отчетность в соответствие с МСФО «Сегментная отчетность», определяя хозяйственно-отраслевые сегменты в качестве первичных. «Фрифолл» считает, что следующие статьи не могут быть разнесены между сегментами на разумных основаниях: резерв на реструктуризацию, затраты на разработку и внедрение и соответствующие активы, амортизация нематериальных активов, гудвилл и расходы по обесценению.

Задание:

(i) Кратко обсудить требования МСФО 14 в отношении выбора первичных и вторичных отчетных сегментов. (3 баллов) (ii) Обсудить, как компания «Фрифолл» должна распределить указанные выше статьи между хозяйственно-отраслевыми сегментами с учетом требований МСФО 14. (5 баллов) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 28 РЭД И БЛУ 1 января 2004 г. компания «Рэд» приобрела 80% обыкновенных акций «Блу» у компании «Пинк». «Рэд» заплатила $1·50 за акцию на дату покупки и обязалась заплатить еще $1·50 за акцию 1 января 2006 г. Сумма, подлежащая уплате 1 января 2006 г., в отчетности «Рэд» не отражена. Для финансирования покупки «Блу» 1 января 2004 года компания «Рэд» эмитировала 10% долговые обязательства на сумму $100 млн., погашаемые по номиналу 31 декабря года. Проценты по этим долговым обязательствам будут накапливаться и подлежат выплате вместе с основной суммой долга 31 декабря 2006 года.

Балансы компаний на 31 декабря 2004 года представлены ниже:

«Рэд» «Блу» $ млн. $ млн. $ млн. $ млн.

Основные средства 300 Инвестиции по первоначальной стоимости – Инвестиция в «Блу» 120 – Гудвилл 75 – _ _ 495 Текущие активы Запасы 56 Дебиторская задолженность 64 Денежные средства – 120 14 _ _ Итого активов 615 —— —— Капитал и обязательства Капитал и резервы Обыкновенные акции, номинал $1 50 Эмиссионный доход 50 Накопленная прибыль – на 1 января 2004 г. 63 – прибыль/убыток за год 100 163 (5) _ _ _ _ 263 Долгосрочные обязательства Резерв на реструктуризацию – 10% долговые обязательства 100 100 – _ _ Краткосрочные обязательства Кредиторская задолженность 175 Налоги 61 Овердрафт 16 252 – _ _ Итого капитала и обязательств 615 —— —— © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Имеется следующая информация:

(i) Справедливая стоимость инвестиций «Блу» на дату приобретения составляла $90 млн.

«Рэд» учитывает инвестиции по рыночным ценам. 31 декабря 2004 года рыночная стоимость инвестиций «Блу» составляла $70 млн.

(ii) Резерв на реструктуризацию, показанный в отчетности «Блу», был сформирован до ее приобретения «Рэд», по решению предыдущего правления. «Рэд» тоже намеревается провести реструктуризацию «Блу», но куда более масштабную, чем планировалось предыдущим Правлением. На дату приобретения «Рэд» разработал детальный план этой масштабной реорганизации, который был объявлен сотрудникам и по которому на реструктуризацию будет затрачено на $23 млн. больше предварительной оценки.

Затраты относятся к компенсационным выплатам, штрафам за прерывание договоров, убыткам от продажи активов и $3 млн. – в связи с переобучением персонала. Несмотря на то, что реструктуризация была отложена по юридическим причинам, «Рэд» намеревается завершить ее в течение следующего года.

(iii) Стоимость капитала «Рэд» – 10%. $1 к получению в будущем по ставке дисконтирования 10%:

$ В конце 1-го года 0· В конце 2-го года 0· В конце 3-го года 0· (v) «Рэд» еще не отобразил в учете проценты по долговым обязательствам.

(vi) Никаких остатков по внутригрупповым операциям на отчетную дату нет.

Задание:

(a) Подготовьте консолидированный баланс «Рэд» на 31 декабря 2004 года. (16 баллов) Прим: суммы округлить до млн. дол.

(б) Опишите, при каких обстоятельствах может возникнуть превышение справедливой стоимости идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств над справедливой стоимостью объединения компаний и как его необходимо учитывать. (5 баллов) (21 балла) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 29 БРАУН «Браун» – это крупная диверсифицированная компания. Ниже приведена оборотно-сальдовая ведомость компании на 31 декабря 2004 года:

Прим. $000 $ Выручка от продажи 15, Себестоимость продаж 8, Химический завод (i) 1, Инвестиционная собственность (ii) 3, Операционные расходы Инвестиционный доход Дебиторская задолженность (iii) 2, Налог на прибыль (iv) Убыток от продажи чистых активов (v) Выплаченные дивиденды (vi) Арендуемые здания на 31 декабря 2004 г. 17, Основные средства на 31 декабря 2004 г. 5, Запасы на 31 декабря 2004 г. Денежные средства Обыкновенные акции, номиналом 20 центов 12, Накопленная прибыль на 1 января 2004 г. 5, 6% привилегированные акции, номиналом $1 (подлежат погашению в 2007 г) 6, Отложенный налог на 1 января 2004 г. (iv) Кредиторская задолженность 1, 41,570 41, ——— ——— Примечания:

(i) 1 января 2004 года компания «Браун» ввела в эксплуатацию новый химический завод.

Завод прослужит сравнительно недолго – всего 10 лет. По истечении этого срока завод подлежит выводу из эксплуатации. В процессе производства образуются токсические отходы – тяжелые металлы. Расходы на вывод из эксплуатации мощностей химического производства, продисконтированные по ставке дисконтирования 8%, на января 2004 года оцениваются в $750,000. Компания «Браун» еще не отразила в учете расходы на вывод из эксплуатации завода и амортизационные отчисления за год.

(ii) По результатам оценки инвестиционной собственности, проведенной 31 декабря г., оказалось, что ее справедливая стоимость на $160,000 превышает балансовую. Это превышение еще не отражено в оборотно-сальдовой ведомости. В целях последующей оценки инвестиционной собственности компания «Браун» использует модель справедливой стоимости согласно МСФО 40 «Инвестиционная собственность».

(iii) Дебиторская задолженность включает пересчитанный остаток компании «Йеллоу» в сумме $300,000, продажа товаров которой была осуществлена 1 декабря 2004 года за Евро (€). Операция купли-продажи и дебиторская задолженность (включенные в оборотно-сальдовую ведомость) были пересчитаны по обменному курсу, действовавшему на 1 декабря 2004 года ($1 = €1·50). Курс обмена на 31 декабря 2004 г.

составлял $1 = €1·80.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (iv) Остаток по налогу на прибыль, включенный в оборотно-сальдовую ведомость, представляет собой разницу между оценкой налогового обязательства за предыдущий год и суммой, по которой это обязательство было фактически погашено в текущем году. По расчетам налогового отдела, обязательство по налогу на прибыль за текущий год оценивается в $900,000;

налогооблагаемые временные разницы на 31 декабря г. – $4,800,000, а вычитаемые временные разницы на ту же дату – $1,000,000. Ставка налога на прибыль – 30%.

(v) В остатки, показанные в оборотно-сальдовой ведомости, включены результаты деятельности «Браун» по розничной продаже автомобилей, которая была прекращена 30 сентября 2004 года. Результаты за период до закрытия составили:

$ Выручка от продажи 2, Себестоимость 1, Операционные расходы Помимо этого, валовой убыток «Браун» от продаже чистых активов этой деятельности составил $500,000, за вычетом соответствующих налоговых льгот в сумме $150,000.

Прекращение розничной торговли автомобилями соответствует определению прекращенной деятельности.

(vi) Выплаченные дивиденды включают половину привилегированных дивидендов и промежуточные дивиденды по обыкновенным акциям. 24 декабря 2004 года совет директоров объявил окончательные дивиденды в размере 2 цента на акцию, которые еще не отображены в отчетности.

Задание:

Подготовить для компании «Браун» за год, окончившийся 31 декабря 2004 г:

(a) Отчет о прибылях и убытках;

(10 баллов) (б) Отчет об изменениях собственного капитала;

(3 балла) (в) Баланс (12 баллов) в соответствии с МСФО, насколько позволяет приведенная информация.

Прим.: Примечания к финансовой отчетности не требуются.

(25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 30 ОРАНЖ Компания «Оранж» предоставила Вам свои балансы за 2004 и 2003 гг. и нижеследующую поясняющую информацию:

«Оранж» – Баланс 31 декабря 2004 г. 31 декабря 2003 г.

$000 $000 $000 $ Долгосрочные активы Основные средства 1,290 1, Программное обеспечение (в разработке) 300 _ _ 1,590 1, Текущие активы Запасы 490 Дебиторская задолженность 787 Инвестиции – ОВГЗ 30 Денежные средства – 1,307 125 1, Итого активов 2,897 2, ——— ——— Капитал и обязательства Акционерный капитал (номинал акции $1) 500 Резервы Эмиссионный доход 150 Нераспределенная прибыль _ _ _ _ 984 1,134 972 1, 1,634 1, Долгосрочные обязательства Обязательства по финансовой аренде 290 Отложенный налог 12 Резерв на эксплуатационные расходы – 302 80 _ _ Краткосрочные обязательства Кредиторская задолженность 663 Банковский овердрафт 45 – Объявленные дивиденды 100 Налоги 83 Обязательства по финансовой аренде 70 961 30 _ _ _ _ 2,897 2, ——— ——— © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Известна также следующая информация:

(i) По долгосрочным активам (в $000):

31 декабря 2004 г. 31 декабря 2003 г.

Перв. Износ. Остат. Перв. Износ Остат.

стоимость стоим. стоимость стоимость Собственные земля и здания – – – 700 120 Арендуемые земля и здания 500 20 480 – – – Собственное оборудование 550 250 300 620 200 Арендуемое оборудование 650 140 510 150 30 1,290 1, —— —— 1 января 2004 г. компания «Оранж» продала здания, находившиеся в ее собственности, банку ABC за $800,000, а затем взяла их в аренду сроком на 25 лет по стоимости $500,000.

Общая сумма уплат по финансовой аренде в 2004 г. составила $265,000, из них $35, – проценты. Процентные расходы по овердрафту составили $10,000.

В течение того же периода собственное оборудование, первоначальная стоимость составляла $200,000, было продано за $75,000 с прибылью в $18,000.

(ii) Затраты по налогу на прибыль, показанные в отчете о прибылях и убытках за 2004 г.

(включая отложенный налог) составила $31,000.

(iii) В течение года некоторые ОВГЗ, отраженные в балансе по себестоимости, были реализованы с прибылью в $27,000. Эта прибыль была отнесена на доход, так же как и $15,000 дохода от облигаций. Более ОВГЗ в течение года не продавались.

(iv) Компания «Оранж» взяла на работу в этом году нового бухгалтера, который посчитал, что резерв на эксплуатационные расходы, показанный в балансе на 31 декабря 2003 г., не соответствует требованиям МСФО 37 «Резервы, условные обязательства и условные активы» и списал этот резерв на финансовый результат текущего года.

(v) В течение 2004 г. компания «Оранж» выплатила промежуточные дивиденды в сумме $30,000.

Задание:

(a) Подготовить отчет о движении денежных средств компании «Оранж» за 2004 год в соответствии с МСФО 7 «Отчеты о движении денежных средств», насколько позволяет информация. (20 баллов) (б) В отношении примечания (iv):

(i) Обсудить критерии первоначального признания резервов в соответствии с МСФО 37;

(ii) Прокомментировать, прав ли был бухгалтер, списав резерв на финансовый результат текущего года. (5 баллов) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 31 БЛЭК Как ни странно, точное определение «элементов» финансовой отчетности, т.е. активов, обязательств, доходов и расходов, является довольно непростой задачей. Эти определения составляют ядро любой концептуальной основы, используемой при подготовке финансовой отчетности, в т.ч. «Принципов подготовки и составления финансовой отчетности» Совета по МСФО, причем именно в этой части «Принципы» подвергаются определенной критике.

Похоже, что в настоящее время учет некоторых статей не полностью согласуется с определениями «Принципов». Главной задача «Принципов» – исключение из баланса статей, не являющиеся активами или обязательствами, а также противодействие “забалансовому” учету активов и обязательств.

Задание:

(a) Критически обсудить определения активов и обязательств, приведенных в Принципах. Ваш ответ должен объяснить важность определений и значимость каждого компонента определений. (7 баллов) (б) Ниже представлены операции или события по отношению к компании «Блэк».

Отчетный период заканчивается 31 декабря 2004 г.

(i) Компания «Блэк» заключила договор сроком на 10 лет на установку и эксплуатацию телефонной системы в здании, которое принадлежит компании «Грин». Установка будет завершена к марту 2005 года. За эксплуатационную поддержку «Блэк» будет получать ежегодную плату в $200,000. «Блэк» уже имеет опыт установки и эксплуатации подобных систем и может достоверно оценить, что ежегодные затраты на выполнение договора составят $150,000.

«Блэк» заключила еще один договор – на покупку 50,000 куб м. газа в год в течение последующих 5 лет по цене $20 за куб. м. Договор, подписанный ноября 2004 года, является нерасторгаемым. Подача газа начнется 1 июня 2005 года. После заключения договора было открыто несколько новых газовых месторождений, в результате чего рыночная цена газа упала до $14 за куб. м. Ожидается, что эта цена сохранится на весь период действия договора.

(6 баллов) (ii) 1 января 2004 г. компания «Блэк» приобрела новое офисное здание за $1 млн.

Оценочный срок использования здания – 50 лет. Цена здания включает стоимость современной системы кондиционирования и обогрева, которую необходимо будет менять каждые 10 лет. Замена будет обходиться в $100,000.

«Блэк» намеревается амортизировать здания на $20,000 ежегодно и создавать резерв в сумме $10,000 каждый год на обновление системы обогрева.

(6 баллов) (iii) Компания «Блэк» проводит значительный объем НИОКР. Большинство этих работ проводится для собственных нужд, но иногда НИОКР выполняются по заказу других компаний. Прежде чем собственные проекты достигают стадии разработки, они оцениваются внутренним комитетом, который тщательно анализирует всю информацию по проекту. Этот процесс привел к тому, что компания имеет положительный опыт получения прибыли от опытно конструкторских разработок. Несмотря на это, «Блэк», в духе принципа осмотрительности, считает целесообразным немедленно списывать все расходы на исследования и разработку на финансовый результат, включая НИОКРы, выполняемые по заказу других компаний. (6 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Задание:

По каждому пункту от (i) до (iii) обсудить, приводят ли эти операции или события к возникновению активов или обязательств. Укажите также, как они должны быть признаны и оценены (количественно) в соответствии с действующими МСФО.

(25 баллов) Вопрос 32 ПЕРПЛ (a) В МСФО 24 «Раскрытие информации о связанных сторонах» идет речь о раскрытии информации в отношении связанных сторон и операций. «Перпл» – 100-% дочернее предприятие группы «Престиж». Вы рассматриваете финансовую отчетность «Перпл» с целью сделать заявку на покупку компании.

Задание:

Объяснить значимость операций со связанными сторонами и почему раскрытие информации о них может быть важно при следующих обстоятельствах:

(i) между «Перпл» и другими дочерними компаниями не было операций;

(2 балла) (ii) между «Перпл» и другими дочерними компаниями совершались операции на нормальных коммерческих условиях;

и (2 балла) (iii) операции между «Перпл» и другими дочерними компаниями совершались на льготных условиях. (3 балла) (б) Основной подход согласно МСФО 23 «Затраты по займам» требует, чтобы затраты по займам относились на расходы в том периоде, в котором они были понесены.

Допустимый альтернативный подход позволяет капитализировать определенные затраты как часть квалифицируемых активов.

Задание:

(i) Дайте определение «квалифицируемого актива» в соответствии с МСФО 23 и приведите 4 примера затрат, которые попадают под определение затрат по займам. (4 балла) (ii) 1 января 2004 г. компания «Перпл» начала строительство нескольких отдельных зданий. Компания придерживается политики капитализации затрат по займам согласно МСФО 23. 31 декабря 2004 г. сумма расходов на строительство составила $12 млн. Эти расходы возникали равномерно на протяжении всего года. Проект финансируется за счет общих заимствований, привлеченных в целях строительства. Стоимость заемного капитала компании «Перпл» можно определить исходя из следующей информации:

$2 млн. – овердрафт под 15% годовых;

$3 млн. – 8% обеспеченные долговые обязательства на 5 лет;

$5 млн. – 10 % необеспеченные долговые обязательства на 5 лет.

Строительство по проекту было приостановлено дважды в течение 2004 года:

в первом случае – на 2 недели по причине обнаружения клада во время земляных работ, во втором случае – на 2 месяца из-за трудового конфликта.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Задание:

Определить сумму затрат по займам, которую компания «Перпл» может капитализировать в 2004 г. (4 балла) (в) Следующая информация относится к компании «Грей», тоже входящую в группу «Престиж», на 31 декабря 2004 г.:

Прим: консолидированные суммы исключают торговые операции между сегментами.

$млн.

Выручка от продажи 2, Себестоимость 1, Затраты на сбыт продукции Административные расходы Обесценение гудвилла Финансовые затраты (аренда $24 млн., облигации $29 млн.) Дивиденды Консолидированный гудвилл Долгосрочные активы – собственные – арендованные Краткосрочные активы Краткосрочные обязательства Обязательства по финансовой аренде 10%-ые облигации (выпущены в 2002 г.) Компания «Грей» осуществляет хозяйственную деятельность в трех операционных сегментах: производственном, добыча нефти и розничная продажа продуктов питания, в отношении которых имеется следующая информация:

Производство Добыча нефти Розн. продажа Выручка от продажи ($млн.) 1,000 820 Коэффициент валовой прибыли по внешним продажам 20% 40% 25% Затраты на сбыт продукции и административные расходы ($млн.) 58 91 Гудвилл (см. ниже) Собств. долгосрочные активы ($млн.) 360 288 Арендованные активы 60% 40% – Краткосрочные активы ($млн.) 168 144 Краткосрочные обязательства ($млн.) 96 48 Обязательства по аренде 50% 50% – Примечания:

(i) Суммы по сегментам включают результаты операций между сегментами.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (ii) В течение года производственный сегмент поставил металлоконструкции для нескольких новых продуктовых супермаркетов. Поставка была осуществлена по себестоимости в сумме $60 млн. Прочие межсегментные обороты составили $100 млн. и представляют поставки нефти от нефтедобывающего сегмента производственному. Эти поставки осуществлялись по обычным рыночным ценам (т.е. с указанным уровнем рентабельности).

Нереализованной прибыли в остатках нет.

(iii) Финансовые расходы состоят из процентов по финансовой аренде и по необеспеченному долгосрочному долгу. Руководство «Грея» считает, что проценты по необеспеченному долгосрочному долгу относятся к общим затратам, в то время как проценты по финансовой аренде начисляются пропорционально сумме неоплаченных обязательств по аренде.

(iv) Консолидированный гудвилл и его обесценение относятся к дочерней компании, которая занимается как производственной деятельностью, так и нефтедобычей. По оценкам руководства, исходя из относительной прибыльности на дату приобретения, гудвилл должен относиться на 25% к производственному и на 75% к нефтедобывающему сегментам.

(v) Первичной основой сегментации «Грей» являются хозяйственно-отраслевые сегменты.

Задание:

(i) Подготовить сегментную отчетность для компании «Грей» в соответствии с МСФО 14 «Сегментная отчетность», насколько позволяет предоставленная информация. (7 баллов) (ii) Объяснить преимущества политики руководства по пропорциональному распределению процентов по финансовой аренде и консолидированного гудвилла. (3 балла) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 33 ЗОЛОТО 1 апреля 2002 года компания «Золото» приобрела у компании «Серебро» 60% обыкновенных акций за $5,020,000, нераспределенная прибыль «Серебра» на эту дату составила $6,740,000.

1 августа 2003 года «Золото» приобрела 30% акций компании «Бронза» посредством обмена акций на условиях одна к одной и выплаты наличными $83,400. Акции «Золота» на 1 августа 2003 года оценивались в $3. «Золото» оказывает существенное влияние на операционные и финансовые решения «Бронзы».

Отчет о прибылях и убытках трех компаний за год до 31 марта 2004 года представлены ниже:

«Золото» «Серебро» «Бронза» $000 $000 $ Выручка от продажи 3,006 2,636 Себестоимость (2,413) (2,108) (690) ––––– ––––– ––––– Валовая прибыль 593 528 Операционные затраты (212) (168) (48) Полученный дивиденд 120 10 – ––––– ––––– ––––– Прибыль до налогов 501 370 Налог на прибыль (125) (90) (30) ––––– ––––– ––––– Чистая прибыль за период 376 280 ––––– ––––– ––––– На 31 марта 2003 года акционерный капитал и капитальные резервы составляли:

«Золото» «Серебро» «Бронза» $000 $000 $ Акционерный капитал 1,000 400 (обыкновенные акции номиналом $1) Эмиссионный доход 3,600 900 Нераспределенная прибыль 7,960 7,190 ––––– ––––– ––––– Всего собственный капитал 12,560 8,490 1, ––––– ––––– ––––– «Серебро» и «Бронза» не осуществляли эмиссий акций после их приобретения «Золотом».

Следует также принять во внимание, что:

(i) В течение года были произведены следующие операции по продаже внутри группы, все с 25% надбавкой к себестоимости:

«Золото» продала товары «Серебру» за $120,000. По состоянию на конец года треть этих товаров оставалась на складе «Серебра».

1 марта 2004 года «Бронза» продала товары «Золоту» за $25,000 и по состоянию на конец года все эти товары находились на складе «Золота».

«Серебро», основной деятельностью которой является продажа компьютеров, продала товары «Золоту» 1 апреля 2003 года за $220,000. «Золото» отражает компьютеры как долгосрочные активы и амортизирует их по линейному методу соответственно сроку их полезной службы, который равняется четырем годам.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (ii) На дату приобретения «Золотом» компания «Серебро» имела основные средства, справедливая стоимость которых на $60,000 превышала их балансовую стоимость. На указанную дату остаточный срок полезной службы этих основных средств составлял четыре года.

(iii) Прибыль начисляется равномерно в течение года.

(iv) 1 января 2004 года компания «Серебро» заплатила промежуточные дивиденды в размере $150,000. В конце 2004 финансового года ни одна из компаний дивиденды не объявляла.

(v) По мнению руководства группы, обесценение гудвилла дочерней компании в 2003 г и в 2004 г составляло по 20,000 дол. Возмещаемая сумма инвестиции в «Бронзу» по состоянию на 31 марта 2004 г превышает балансовую стоимость этой инвестиции.

Обесценение гудвилла и амортизация материальных активов включаются в операционные затраты.

Задание:

(a) Рассчитать консолидированную деловую репутацию (гудвилл), возникшую в связи с приобретением «Серебра» и «Бронзы». (7 баллов) (b) Подготовить консолидированный отчет о прибылях и убытках «Золота» за год до 31 марта 2004 года. (13 баллов) (c) Согласовать входящий и исходящий остатки консолидированной нераспределенной прибыли группы «Золото» за год, окончившийся 31 марта года. (5 баллов) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 34 ЖЕЛЕЗО Ниже приведена оборотно-сальдовая ведомость компании «Железо» по состоянию на 31 марта 2004 года:

$ $ Накопленная прибыль на 1 апреля 2003 года 202, Резерв переоценки 40, Обыкновенные акции (номиналом в 50 центов) 400, Отложенные налоги на 1 апреля 2003 года 16, Налог на прибыль 3, Банковский овердрафт 10, Фабрика – переоцененная стоимость и износ 440,400 207, Оборудование – первоначальная стоимость и износ 684,776 218, Грузовой транспорт – первоначальная стоимость и износ 119,721 34, Себестоимость продаж 690, Запасы 69, Дебиторская задолженность 90, Кредиторская задолженность 59, Затраты на оплату труда на фабрике и накладные расходы 122, Операционные затраты 98, Выручка от продаж 1,070, Уплаченные дивиденды 20, 6%-вексель (подлежит погашению в 2008 г.) 80, ––––––––– ––––––––– 2,339,296 2,339, ––––––––– ––––––––– Следует также принять во внимание следующую информацию:

(1) Часть оборудования, балансовая стоимость которого составляла $ 130,000, была повреждена и в конце финансового года проверена на обесценение. В ходе проверки было установлено, что чистая цена продажи этого оборудования составляет $90,000.

Ожидается также, что в последующие три года от использования этого оборудования будет получено:

Год Денежный Процентная поток ставка – 8% 1 44,400 0. 2 53,500 0. 3 41,400 0. Стоимость капитала «Железа» равняется 8% Касательно данной части оборудования в резерве переоценки учтена дооценка на сумму $5,000. Амортизация за год была начислена и включена в себестоимость.

(2) 12 мая 2004 года начался процесс ликвидации предприятия клиента, дебиторская задолженность которого составляла $6,540 (включена в дебиторскую задолженность, показанную выше). Кредиторы клиента были предупреждены, что на каждый доллар задолженности они получат не более 10 центов.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (3) В выручку включены $30,000, которые относятся к продаже товаров «АВС банку» апреля 2003 года. Договор купли-продажи позволяет любой из сторон требовать, чтобы 31 марта 2006 года компания «Железо» выкупила эти товары обратно. Цена обратного выкупа будет равняться первоначальной стоимости плюс 8% процентов годовых, начисленных ежегодно. Себестоимость проданных товаров равняется $22,000.

(4) 6%-ый вексель на сумму 50,000 был выпущен 1 июля 2003 года, когда курс фунта к доллару составлял $1.60 за 1. Курс обмена на 31 марта 2004 года составлял $1.65 за 1.

Проценты по векселю еще не были учтены.

(5) Остаток по налогу на прибыль, включенный в оборотно-сальдовую ведомость, представляет собой разницу между оценкой налоговых обязательств за 2003 г. и суммой, по которой они были фактически погашены в 2004 г. На 31 марта 2004 года налогооблагаемые временные разницы составляли $60,000, а вычитаемые временные разницы – $12,000, при этом $20,000 из налогооблагаемых временных разниц относятся к переоценке фабрики в течение года. Обязательство по налогу на прибыль за текущий год приблизительно оценивается в $33,500. Налоговая ставка равна 30%.

(6) В течение года компания осуществила льготную эмиссию (bonus issue) из расчета новая акция на каждые 4, находящиеся в обращении.

Задание:

Подготовить для компании «Железо»:

(a) Отчет о прибылях и убытках;

(7 баллов) (b) Отчет об изменении собственного капитала;

(4 балла) (c) Баланс, (11 баллов) по состоянию на 31 марта 2004 года в соответствии с МСФО, на сколько позволяет информация. Примечания к финансовой отчетности готовить НЕ ТРЕБУЕТСЯ.

(d) Прибыль на акцию (EPS), отраженная в финансовой отчетности за 2003 год, составляла 11.76 центов.

Задание:

Рассчитайте базовую прибыль на акцию за прошлый и текущий год. (3 балла) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 35 СТАЛЬ (а) МСФО 40 «Инвестиционная собственность» определяет инвестиционную собственность как земельные участки, и/или здания (в т. ч. части зданий), которые сдаются в аренду и/или содержатся в целях приращения капитала. На 31 декабря года компания «Сталь» имеет следующие четыре вида собственности:

W Половина этой собственности используется в административных целях «Стали», а половина – сдается в аренду третьим лицам. Первоначальная стоимость данной собственности четыре года назад была $2,000,000 и имела срок службы, равный годам. Недавно такая же собственность была продана за $3,600,000. (4 балла) X Эта собственность представляет собой офисный блок, который сдается в аренду сторонним организациям. В среднем за год офисный блок загружен примерно на 70%.

Каждый несданный в аренду офис остается неиспользованным или жен в нем время от времени «Сталь» проводит собрания. Текущая балансовая стоимость данной собственности равняется $900,000. На 1 января и 31 декабря 2003 года её справедливая стоимость составляла $1,100,000 и $1,500,000 соответственно. (5 баллов) Y Эта собственность сдается в аренду другой компании для производственных целей. На 1 января справедливая стоимость данной собственности составляла $6,300,000, а на декабря – снизилась до $5,800,000. Руководство «Стали» считает, что такое снижение является временным и что стоимость должна подняться в следующем году, когда цены на рынке недвижимости вырастут. (3 балла) «Сталь» хочет применить модель последующей оценки по справедливой стоимости согласно МСФО 40, к каждой собственности, подходящей под определение инвестиционной.

Задание:

Объяснить, как каждая из четырех собственностей должна быть отражена в учете на 31 декабря 2003 года согласно МСФО. (12 баллов) (b) МСФО 32 “Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации” обязывает компанию раскрывать определенную информацию касательно её финансовых инструментов и предписывает метод отражения финансовых инструментов в финансовой отчетности.

1 января 2003 года «Сталь» эмитировала конвертируемые облигации на сумму $4,000,000 с доходностью в 3% годовых. Держатели облигаций имеют право конвертировать их в обыкновенные акции 31 декабря 2007 года по курсу обыкновенных акций за каждые $100 стоимости облигаций. Такие же облигации без права конвертации имеют доходность в 5% годовых.

© Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Даны следующие коэффициенты дисконтирования:

Год 3% 5% 1 0.97 0. 2 0.94 0. 3 0.91 0. 4 0.89 0. 5 0.86 0. Задание:

(i) Объяснить, как конвертируемые облигации должны быть отражены в финансовой отчетности при первоначальном признании 1 января года. (5 баллов) (ii) В отношении конвертируемых облигаций, рассчитать суммы, подлежащие включению в отчёт о прибылях и убытках и баланс за год, окончившийся 31 декабря 2003 г. (3 балла) (с) МСФО 12 «Налоги на прибыль» требует учитывать отложенный налог исходя из всех временных разниц.

Используя конвертируемые облигации, указанные в части (b), для наглядной иллюстрации вашего ответа, объяснить, как отложенные налоги повлияют на учет облигаций при первоначальном признании, а также в финансовой отчетности за год, окончившийся 31 декабря 2003 г. (5 баллов) При расчете исходить из ставки налога на прибыль в 30% (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 36 МЕДЬ Согласно МСФО 38 «Нематериальные активы» для признания актива как нематериального компания должна показать, что такой актив:

отвечает определению нематериального актива;

и удовлетворяет критериям признания согласно МСФО Задание:

(а) Привести критерии признания нематериального актива согласно МСФО 38.

(3 балла) (b) Согласно модели последующей оценки по переоцененной стоимости, предусмотренной МСФО 38, нематериальный актив оценивается по переоцененной стоимости, которая является его справедливой стоимостью на дату переоценки за вычетом последующей накопленной амортизации и накопленных убытков от обесценения.

Компания «Медь» работает в такой юрисдикции и в такой отрасли, где производственные квоты находятся под строгим контролем государства. Спрос на квоты превышает предложение. Для получения производственной квоты нужно подать соответствующую заявку, в случае удовлетворения которой квота выдается сроком на лет. Для этих квот существует активный рынок, а цены, складывающиеся на этом рынке, регулярно публикуются в финансовой прессе.

При подаче заявки на квоту необходимо оплатить $1,000. В случае принятия решения о выдаче квоты необходимо заплатить еще $100,000 для ее получения. «Медь» подала заявку на производственную квоту в марте 2003 года. Решение о выделении квоты было принято в июне 2003 года. Все необходимые платежи были своевременно осуществлены.

«Медь» желает использовать допустимый альтернативный подход для последующей оценки нематериального актива с его ежегодной переоценкой. Справедливая стоимость квоты на последующие два года оценивается в:

$ Июнь 2004 г. 98, Июнь 2005 г. 79, Задание:

Учитывая, что «Медь» желает максимизировать свою нераспределенную прибыль, согласовать входящие и исходящие остатки нематериальных активов в финансовой отчетности на 30 июня 2004 г. и 30 июня 2005 г., при этом указывая:

(i) амортизацию, учтенную в течение периода;

(ii) величину дооценки или уценки. (10 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (с) «Медь» недавно приняла предложение выкупить весь акционерный капитал компании «Цинк». Расчет по сделке предполагает выплату наличными в размере $200,000 в течение года и эмиссию в пользу продавца 400,000 акций «Меди», рыночная цена которых составляет $1.50 за акцию. Расходы на эмиссию равнялись $50,000. Стоимость капитала «Меди» составляет 10%. Дисконтированная стоимость $1 в конце первого года равна $ 0.91.

Справедливая стоимость чистых материальных активов «Цинка» оценена в $300,000.

«Медь» идентифицировала ряд нематериальных объектов, но не уверена, можно ли их квалифицировать в качестве отдельных нематериальных активов в ходе объединения компаний. Подробная информация об этих объектах представлена ниже:

Компания «Цинк» разработала в своей лаборатории программный продукт, который позволит снизить будущие операционные затраты на $60,000.

Однако, расходы на разработку программного продукта не были капитализированы, поскольку компания «Цинк» не имела технических возможностей для завершения разработки. «Медь» такие технические возможности имеет. Недавно конкурирующая компания сделала предложение приобрести программный продукт у «Цинка» за $50,000.

«Цинк» владеет небольшим аэродромом с правом управления посадками всех воздушных судов. Это право было предоставлено «Цинку» правительством.

Такие права могут быть переданы третьим лицам. В настоящее время права включены в балансе компании «Цинк» по стоимости $76,000. Такой же аэродром, расположенный неподалеку, продал свои права на управление посадками за $84,000.

«Цинк» имеет разрешение на выброс загрязняющих веществ в атмосферу в течение последующих 5 лет. Стоимость такого разрешения на рынке составляет $30,000 в год. 10%-ый аннуитет за пять лет составляет 3.79.

Задание:

(i) Рассчитать стоимость инвестиций для отражения в балансе «Меди».

(3 балла) (ii) Объяснить, должен ли быть включен каждый из вышеуказанных нематериальных объектов в нематериальные активы «Цинка» при консолидации, и если да, то рассчитать по какой величине. Рассчитать стоимость консолидированной деловой репутации (гудвилла) на дату приобретения. (9 баллов) (25 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО Вопрос 37 СВИНЕЦ МСФО 11 «Договоры подряда» устанавливает порядок отражения в учете доходов и затрат по договорам подряда.

Задание:

(a) «Свинец», компания с ограниченной ответственностью, имеет два договора, которые учтены согласно МСФО 11. Стадия завершенности договора определяется исходя из отношения фактически понесенных затрат на отчетную дату к расчетной величине общих затрат по договору. В отношении обоих договоров по состоянию на 31 марта 2004 г. имеются следующие данные:

Договор Работы по данному договору начались в 2002 году.

$ Цена договора 1, Фактические совокупные затраты на отчетную дату Расчетные будущие затраты Суммы, на которые заказчикам выставлены счета В предыдущие периоды по договору были признаны доходы и затраты на сумму $450,000 и $300,000.

Договор Работы по данному договору начались в текущем финансовом году.

$ Цена договора 1, Фактические затраты по договору на отчетную дату Расчетные будущие затраты Суммы, на которые заказчикам выставлены счета «Свинец» получил оплату по счетам, выставленным обоим заказчиков.

Задание:

Рассчитать суммы, которые должны быть отражены в отчете о прибылях и убытках и балансе «Свинца» за год, окончившийся 31 марта 2004 г., в отношении указанных договоров подряда. (13 баллов) © Accountancy Tuition Centre (International Holdings) Ltd 2005 ПОДГОТОВКА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЁТНОСТИ СОГЛАСНО МСФО (b) МСФО 17 «Аренда» определяет финансовую аренду, как «аренду, при которой к арендатору переходят практически все риски и преимущества владения объектом аренды. Право собственности в итоге может и не передаваться».

МСФО 17 также оговаривает, что определение аренды в качестве финансовой или операционной зависит от содержания договора, а не от его формы, и приводит признаки финансовой аренды.

Задание:

Pages:     || 2 |



© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.